منصة بينانس وBitget تحققان في مزاعم التلاعب بسوق عملة Rave

تقول بورصات العملات المشفرة منصة بينانس وBitget إنهما تحققان في ادعاءات التلاعب بالسوق بعد انهيار توكن العملة المشفرة لتعاونية رقمية تنظم حفلات رقص إلكترونية بنسبة 90% تقريباً خلال عطلة نهاية الأسبوع.

RaveDAO، التي تصف نفسها بأنها "قوة عالمية للحفلات الصاخبة مدفوعة من المجتمع"، نشطة منذ أواخر عام 2023. تنظم المجموعة حفلات ما بعد مؤتمرات العملات المشفرة وتبني "فروع محلية ينشئها المجتمع"، وفقاً لـموقعها الإلكتروني.

في بداية أبريل، بدأ توكن RaveDAO في الارتفاع الحاد في القيمة دون أي محفز واضح. بحلول 18 أبريل، ارتفع التوكن بنسبة 7,000%، مما جعله لفترة وجيزة العملة المشفرة العشرين الأكبر.

بعد أقل من يومين، انهار التوكن بشكل مذهل، مفقداً معظم قيمته السوقية البالغة 5 مليارات دولار في ساعات قليلة.

الآن، يتساءل النقاد كيف يمكن لمشروع متخصص سابقاً أن يرتفع إلى مثل هذا التقييم الضخم بهذه السرعة وما الذي أدى إلى مثل هذا الانهيار الشديد، حتى وفقاً لمعايير سوق الكريبتو شديد التقلب.

لم ترد RaveDAO على الفور على طلب التعليق.

نمط التلاعب

يأتي صعود وهبوط RaveDAO وسط تدقيق متزايد في التلاعب بالسوق المزعوم للعملات المشفرة.

في الأشهر الأخيرة، ارتفعت عشرات التوكنات التي تم إطلاقها حديثاً إلى تقييمات بمليارات الدولارات، لتنخفض مرة أخرى بنفس السرعة.

غالباً ما تتبع هذه التوكنات نمطاً مشابهاً. تبدأ بعدد قليل فقط من المحافظ التي تسيطر على الغالبية العظمى من التوكنات، مما يعني أنه لا يمكن شراء وبيع سوى جزء صغير من العرض الإجمالي. يبقى الباقي خاملاً، محبوساً في محافظ غالباً ما يسيطر عليها منشئو التوكن.

قبل ارتفاع التوكنات، غالباً ما يتم إدراجها للتداول في بورصات العملات المشفرة المركزية الكبرى مثل منصة بينانس وBitget. لا تشارك هذه البورصات بيانات التداول علناً، لذلك من المستحيل معرفة من يشتري ويبيع الأصول المشفرة المتداولة عليها.

وفقاً لـZachXBT، محقق العملات المشفرة المستعار الشهير في الصناعة بكشف حالات اللعب غير النظيف، فإن عملية الضخ والتفريغ المزعومة لتوكن Rave نشأت من ثلاث بورصات: Bitget ومنصة بينانس وGate.

"لا يمكننا السماح بهذا التلاعب بالسوق الصارخ من قبل المطلعين الذين يسيطرون على أكثر من 90% من دعم RAVE لمواصلة الاستخلاص من مستثمري التجزئة"، قال ZachXBT في 18 أبريل.

في نفس اليوم، قال كل من الرئيس التنفيذي لمنصة بينانس ريتشارد تينج والرئيس التنفيذي لـBitget غريسي تشن إنهما بدآ التحقيق في التلاعب بالسوق المزعوم في بورصاتهما.

"سنقوم دائماً بدورنا للتحقيق في جميع حالات سوء السلوك في السوق"، كتب تينج على X.

لم ترد Gate على الفور على طلب التعليق.

معاملات مشبوهة

يوجد حوالي 75% من إجمالي عرض توكن Rave في محفظة واحدة يسيطر عليها فريق RaveDAO، كما تظهر السجلات على السلسلة.

تحتفظ محفظتان أخريان مرتبطتان بمحفظة RaveDAO الرئيسية بحوالي 10% من عرض التوكن، مما يعني أن 85% محتملة من إجمالي عرض التوكن لا يمكن شراؤها أو بيعها من قبل المتداولين.

كلما قلت توكنات Rave الموجودة في السوق، زادت قدرة عمليات الشراء والبيع الكبيرة على تحريك السعر.

مثل هذا الوضع غريب بالنسبة لما يسمى بمنظمة ذاتية إدارة لامركزية، أو DAO. من المفترض أن لا يكون لهذه المنظمات قيادة مركزية وأن تُحكم من خلال توزيع التوكنات على الأعضاء، الذين يستخدمونها للتصويت على المقترحات.

يقول النقاد إن العرض المتداول الصغير من التوكنات متعمد.

يشيرون إلى المعاملات المشبوهة التي حدثت مباشرة قبل أن يبدأ توكن Rave في الارتفاع كدليل على دفعة منسقة للتلاعب به.

للتأكد، هذه ادعاءات لم يتم إثباتها.

في 9 أبريل، أودعت محفظتان 18 مليون توكن Rave في Bitget. أودعت محفظة ثالثة 12 مليون توكن أخرى في 12 و13 أبريل. هذا حوالي 2.5% من إجمالي عرض التوكن، أو حوالي ثلث التوكنات المتداولة في ذلك الوقت.

يقول النقاد إن هذا تم لجذب المتداولين إلى فتح مراكز بيع. عندما ترسل المحافظ كميات كبيرة من التوكن إلى بورصة مركزية، عادة ما يكون ذلك لسبب واحد فقط: لبيعها.

ومع ذلك، بعد فترة وجيزة من الإيداعات، بدأ توكن Rave في الارتفاع.

مع ارتفاعه، سحبت محفظة مرتبطة بفريق RaveDAO حوالي 32 مليون توكن من Bitget. أخبر Naeven، محقق مستعار على السلسلة تابع القضية، DL News أنه يعتقد أن هذا تم لتقليل عرض التوكنات المتداولة، مما يسهل دفع السعر للأعلى.

تشير حقيقة أن محفظة يسيطر عليها فريق RaveDAO قامت بالسحب إلى أنهم متورطون مباشرة في التلاعب المزعوم، قال Naeven.

تناولت RaveDAO الاتهامات بأن أعضاء فريقها كانوا وراء تحركات الأسعار الشديدة.

"نريد أن نكون واضحين: فريق RaveDAO لا ينخرط في، ولا يتحمل مسؤولية، حركة الأسعار الأخيرة"، قال المشروع في 18 أبريل.

'التوكنات منخفضة الجودة'

يشعر خبراء الصناعة بالقلق من أن التلاعب بالسوق في العملات المشفرة والأنشطة غير القانونية الأخرى أصبحت أكثر انتشاراً في ظل إدارة الرئيس الأمريكي دونالد ترامب.

منذ تولى ترامب منصبه في يناير 2025، أغلقت لجنة الأوراق المالية والبورصات ما لا يقل عن اثنتي عشرة قضية ضد شركات العملات المشفرة، وفقاً لرسالة يناير من الديمقراطيين في مجلس النواب إلى رئيس SEC بول أتكينز.

في يناير، اتهم الرئيس التنفيذي لـOKX ستار شو علناً منصة بينانس ومؤسسها تشانغ بينغ تشاو بإطلاق مخططات تشبه بونزي، وتضخيم روايات "الثراء السريع"، والتلاعب المباشر أو غير المباشر بأسعار "التوكنات منخفضة الجودة".

لم ترد منصة بينانس على طلب التعليق على ادعاءات شو.

في مارس 2025، قالت MEXC، بورصة العملات المشفرة المقرة في سيشيل، إنها كشفت عن مجموعتين منسقتين من المتداولين يبلغ مجموعهما 182 مستخدماً منخرطين في التلاعب بالسوق.

"بدون التزامن المناسب بين المنصات والجهات التنظيمية، ستواجه الصناعة جولة جديدة من عدم الاستقرار في السوق"، قالت تريسي جين، المدير التنفيذي للعمليات في MEXC، حول الاكتشاف.

تيم كريج هو مراسل DeFi في DL News المقيم في إدنبرة. تواصل معه بالنصائح على tim@dlnews.com.