Canfor Pulp anuncia la expiración del período "Go-Shop" sin recibir propuesta de adquisición alternativa

VANCOUVER, BC, 20 de enero de 2026 /CNW/ – Canfor Pulp Products Inc. (TSX: CFX) ("Canfor Pulp") anunció hoy la expiración del período de búsqueda activa (el "Período de Búsqueda Activa") previsto en el acuerdo de arreglo previamente anunciado con fecha del 3 de diciembre de 2025 (el "Acuerdo de Arreglo") entre Canfor Pulp y Canfor Corporation ("Canfor Corp"), según el cual Canfor Corp adquirirá todas las acciones ordinarias emitidas y en circulación de Canfor Pulp (cada una, una "Acción de Canfor Pulp") que aún no sean propiedad de Canfor Corp y sus afiliadas de conformidad con un plan de arreglo aprobado por el tribunal bajo la Ley de Sociedades Comerciales (Columbia Británica) (la "Transacción"). Según los términos del Acuerdo de Arreglo, cada accionista de Canfor Pulp (colectivamente, "Accionistas de Canfor Pulp"), excepto Canfor Corp y sus afiliadas, tendrá la opción de recibir, por todas las Acciones de Canfor Pulp en poder de dicho Accionista de Canfor Pulp: 0.0425 de una acción ordinaria de Canfor Corp por cada Acción de Canfor Pulp en poder, o $0.50 en efectivo por cada Acción de Canfor Pulp en poder. Canfor Corp actualmente posee aproximadamente el 54.8% de las Acciones de Canfor Pulp emitidas y en circulación.

Durante el Período de Búsqueda Activa, Canfor Pulp estuvo autorizada para solicitar activamente, evaluar y entablar negociaciones con terceros que expresaron interés en adquirir Canfor Pulp. Stifel Nicolaus Canada Inc., asesor financiero de Canfor Pulp, contactó a 15 compradores potenciales. El Período de Búsqueda Activa expiró el 19 de enero de 2026. Canfor Pulp no recibió ninguna Propuesta de Adquisición (según se define en el Acuerdo de Arreglo) durante el Período de Búsqueda Activa.

Tras la expiración del Período de Búsqueda Activa, Canfor Pulp está sujeta a cláusulas habituales de no solicitud con disposiciones de "excepción fiduciaria". Si Canfor Pulp rescinde el Acuerdo de Arreglo para aceptar una Propuesta Superior (según se define en el Acuerdo de Arreglo), Canfor Pulp deberá pagar a Canfor Corp una tarifa de rescisión de $500,000. Canfor Corp no tiene el derecho de igualar una Propuesta Superior realizada por un tercero. En caso de que se identifique una Propuesta Superior, Canfor Corp ha acordado utilizar sus esfuerzos comercialmente razonables, de buena fe, para negociar y celebrar un acuerdo de apoyo de voto habitual con el adquirente con respecto a dicha Propuesta Superior (siempre que el comité especial establecido por el consejo de administración de Canfor Corp (el "Consejo de Canfor Corp") y el Consejo de Canfor Corp hayan determinado que dicha Propuesta Superior es en el mejor interés de Canfor Corp).

La finalización de la Transacción está sujeta a la satisfacción o renuncia de las condiciones de cierre habituales, incluida la recepción de todas las aprobaciones de accionistas, tribunal y regulatorias aplicables, incluida la aprobación de la Bolsa de Valores de Toronto ("TSX"). Se anticipa que la reunión especial de Accionistas de Canfor Pulp para considerar la Transacción se llevará a cabo en el primer trimestre de 2026 (la "Reunión").

Se incluirá información adicional sobre la Reunión y la Transacción en la circular de información de gestión (la "Circular") que se enviará a los Accionistas de Canfor Pulp al menos 21 días antes de la Reunión. La Circular y ciertos documentos relacionados se presentarán ante los reguladores de valores canadienses y estarán disponibles bajo el perfil de Canfor Pulp en SEDAR+ en www.sedarplus.ca.

Acerca de Canfor Pulp.

Canfor Pulp es un proveedor global líder de productos de pulpa y papel con operaciones en el interior norte de Columbia Británica. Canfor Pulp opera dos fábricas en Prince George, Columbia Británica, con una capacidad total de 780,000 toneladas de pulpa kraft de madera blanda blanqueada del norte de refuerzo premium (incluidas 300,000 toneladas de capacidad de producción anual que, a partir de agosto de 2024, ha sido reducida indefinidamente) y 140,000 toneladas de papel kraft. Las Acciones de Canfor Pulp se negocian en la TSX bajo el símbolo CFX. Para obtener más información, visite canfor.com.

Declaraciones prospectivas.

Ciertas declaraciones en este comunicado de prensa constituyen "declaraciones prospectivas" que involucran riesgos, incertidumbres y otros factores conocidos y desconocidos que pueden causar que los resultados reales sean materialmente diferentes de cualquier resultado, rendimiento o logro futuro expresado o implícito por dichas declaraciones. Estas declaraciones prospectivas incluyen, entre otras, declaraciones relacionadas con las aprobaciones requeridas del tribunal, regulatorias, de accionistas y otras, la satisfacción o renuncia de las condiciones de cierre de la Transacción, el envío y contenido de la Circular y su calendario, la fecha prevista de la Reunión y el calendario previsto del cierre de la Transacción. Palabras como "espera", "anticipa", "proyecta", "tiene la intención", "planea", "cree", "busca", "estima", "debería", "puede", "podría" y variaciones de tales palabras y expresiones similares tienen como objetivo identificar tales declaraciones prospectivas. Estas declaraciones se basan en expectativas y creencias actuales y los eventos o resultados reales pueden diferir materialmente.

Aunque Canfor Pulp cree que las declaraciones prospectivas en este comunicado de prensa se basan en información y suposiciones que son actuales, razonables y completas, estas declaraciones están por su naturaleza sujetas a una serie de factores que podrían causar que los resultados reales difieran materialmente de las expectativas de la administración de Canfor Pulp, respectivamente, y los planes establecidos en tales declaraciones prospectivas, incluyendo, sin limitación, los siguientes factores, muchos de los cuales están fuera del control de Canfor Pulp y cuyos efectos pueden ser difíciles de predecir: la posibilidad de que la Transacción no se complete en los términos y condiciones, o en el calendario, actualmente contemplado, y que no se complete en absoluto, debido a la falta de obtención o satisfacción, de manera oportuna o de otra manera, de las aprobaciones requeridas del tribunal, de accionistas y regulatorias y otras condiciones de cierre necesarias para completar la Transacción o por otras razones; la posibilidad de reacciones adversas o cambios en las relaciones comerciales resultantes del anuncio o finalización de la Transacción; riesgos relacionados con la capacidad de Canfor Pulp para retener y atraer personal clave durante el período intermedio; la posibilidad de litigios relacionados con la Transacción; riesgos de crédito, mercado, moneda, operativos, de liquidez y financiamiento en general y relacionados específicamente con la Transacción, incluidos cambios en las condiciones económicas, tasas de interés, precios de materias primas, aranceles, derechos e impuestos de importación; riesgos e incertidumbres relacionados con la gestión de información, tecnología, cadena de suministro, seguridad del producto, cambios en la ley, competencia, estacionalidad, precio de materias primas y negocios; y otros riesgos inherentes al negocio de Canfor Pulp y/o factores fuera de su control que podrían tener un efecto adverso material en Canfor Pulp o la capacidad de consumar la Transacción. Con respecto a las declaraciones prospectivas contenidas en este comunicado de prensa, Canfor Pulp ha hecho numerosas suposiciones con respecto, entre otras cosas, a la capacidad de Canfor Corp y Canfor Pulp para satisfacer todas las condiciones de cierre para completar la Transacción y la no ocurrencia de los riesgos e incertidumbres que se describen en las presentaciones públicas de Canfor Pulp u otros eventos que ocurran fuera de su curso normal de negocios.

Canfor Pulp advierte que la lista anterior de factores y suposiciones importantes no es exhaustiva y otros factores también podrían afectar adversamente sus resultados. Para obtener más información sobre los riesgos, incertidumbres y suposiciones que podrían causar que los resultados reales de Canfor Pulp difieran de las expectativas actuales, consulte la sección "Riesgos e Incertidumbres" del Análisis y Discusión de la Administración de Canfor Pulp para el año finalizado el 31 de diciembre de 2024, así como otras presentaciones públicas de Canfor Pulp, disponibles en sedarplus.ca y en canfor.com.

Las declaraciones prospectivas contenidas en este comunicado de prensa describen las expectativas de Canfor Pulp en la fecha de este comunicado de prensa y, en consecuencia, están sujetas a cambios después de dicha fecha. Excepto cuando lo requiera la legislación de valores canadiense aplicable, Canfor Pulp no asume ninguna obligación de actualizar o revisar ninguna declaración prospectiva contenida en este comunicado de prensa, ya sea como resultado de nueva información, eventos futuros o de otro modo. Se advierte a los lectores que no deben depositar una confianza indebida en estas declaraciones prospectivas.

FUENTE Canfor Pulp Products Inc.