La publicación Metaplanet muestra cómo las BTCTCs amplifican la volatilidad de Bitcoin apareció en BitcoinEthereumNews.com. Durante las últimas 10 semanas, las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin (BTCTCs) han caído en picado entre un 50-80%, generando preocupaciones generalizadas entre los inversores. El caso de Metaplanet (MTPLF) destaca la dura volatilidad, ya que en 18 meses, atravesó 12 "mini-mercados bajistas". Esto plantea la pregunta: ¿las acciones de BTCTC reflejan la volatilidad de Bitcoin, o también las impulsan factores corporativos internos? Cuando las acciones de BTCTCs son más arriesgadas que el propio Bitcoin En las últimas 10 semanas, las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin (BTCTCs) han registrado caídas del 50-80%, lo que ha desencadenado una ola de preocupación en toda la comunidad inversora. Metaplanet ($MTPLF) es un claro ejemplo de esta severa volatilidad. Patrocinado Patrocinado Fluctuaciones de precios de las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin. Fuente: X En 18 meses, Metaplanet soportó 12 mini-mercados bajistas, desde caídas de un solo día hasta tendencias bajistas prolongadas. En promedio, cada caída fue de aproximadamente -32,4% y duró 20 días. Notablemente, la peor fase vio una caída de la acción del 78,6% en 119 días (25 de julio - 21 de noviembre de 2024). Precio de la acción de Metaplanet. Fuente: Mark Moss La cuestión es si estas caídas afectan completamente a la propia volatilidad de Bitcoin (BTC). Según el analista Mark Moss, los datos muestran que solo el 41,7% (5 de 12) de las correcciones de Metaplanet coincidieron con los ciclos bajistas de Bitcoin. Por el contrario, más de la mitad fueron activadas por factores corporativos internos, incluyendo la emisión de opciones, la captación de capital o la reducción del "premium de Bitcoin" — la brecha entre el precio de la acción y el valor real de las tenencias de BTC. Aun así, Mark observó un vínculo parcial. Específicamente, las caídas más profundas de Metaplanet (como -78,6% o -54,4%) tendían a coincidir con importantes caídas de Bitcoin. Esto sugiere que una vez que BTC entra en una fase de alta volatilidad, las acciones de BTCTC a menudo permanecen débiles por más tiempo, sufriendo un doble golpe tanto de la dinámica del mercado como de la interna. Por supuesto, Bitcoin sigue siendo la influencia dominante. Sin embargo, las variables corporativas actúan como el verdadero "apalancamiento", amplificando la volatilidad de las BTCTCs mucho más allá...La publicación Metaplanet muestra cómo las BTCTCs amplifican la volatilidad de Bitcoin apareció en BitcoinEthereumNews.com. Durante las últimas 10 semanas, las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin (BTCTCs) han caído en picado entre un 50-80%, generando preocupaciones generalizadas entre los inversores. El caso de Metaplanet (MTPLF) destaca la dura volatilidad, ya que en 18 meses, atravesó 12 "mini-mercados bajistas". Esto plantea la pregunta: ¿las acciones de BTCTC reflejan la volatilidad de Bitcoin, o también las impulsan factores corporativos internos? Cuando las acciones de BTCTCs son más arriesgadas que el propio Bitcoin En las últimas 10 semanas, las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin (BTCTCs) han registrado caídas del 50-80%, lo que ha desencadenado una ola de preocupación en toda la comunidad inversora. Metaplanet ($MTPLF) es un claro ejemplo de esta severa volatilidad. Patrocinado Patrocinado Fluctuaciones de precios de las acciones de las Empresas de Tesorería de Bitcoin. Fuente: X En 18 meses, Metaplanet soportó 12 mini-mercados bajistas, desde caídas de un solo día hasta tendencias bajistas prolongadas. En promedio, cada caída fue de aproximadamente -32,4% y duró 20 días. Notablemente, la peor fase vio una caída de la acción del 78,6% en 119 días (25 de julio - 21 de noviembre de 2024). Precio de la acción de Metaplanet. Fuente: Mark Moss La cuestión es si estas caídas afectan completamente a la propia volatilidad de Bitcoin (BTC). Según el analista Mark Moss, los datos muestran que solo el 41,7% (5 de 12) de las correcciones de Metaplanet coincidieron con los ciclos bajistas de Bitcoin. Por el contrario, más de la mitad fueron activadas por factores corporativos internos, incluyendo la emisión de opciones, la captación de capital o la reducción del "premium de Bitcoin" — la brecha entre el precio de la acción y el valor real de las tenencias de BTC. Aun así, Mark observó un vínculo parcial. Específicamente, las caídas más profundas de Metaplanet (como -78,6% o -54,4%) tendían a coincidir con importantes caídas de Bitcoin. Esto sugiere que una vez que BTC entra en una fase de alta volatilidad, las acciones de BTCTC a menudo permanecen débiles por más tiempo, sufriendo un doble golpe tanto de la dinámica del mercado como de la interna. Por supuesto, Bitcoin sigue siendo la influencia dominante. Sin embargo, las variables corporativas actúan como el verdadero "apalancamiento", amplificando la volatilidad de las BTCTCs mucho más allá...