Comment Theoriq transforme les agents d'IA en machines de rendement responsables

Theoriq a dévoilé AlphaVault, un coffre-fort DeFi piloté par l'IA qui gère et rééquilibre de manière autonome le capital des utilisateurs — et explique chaque décision en cours de route — offrant une solution potentielle à l'une des plus grandes contradictions du secteur : un revenu "passif" qui nécessite toujours un entretien constant et hautement technique.

Le lancement, annoncé vendredi 5 décembre, marque l'étape la plus audacieuse de l'entreprise vers une véritable finance autonome.

Le lancement d'AlphaVault intervient après que Theoriq a discrètement testé son architecture multi-agents dans une simulation étendue impliquant 2,1 millions de portefeuilles et 65 millions de requêtes d'IA. Le système a prouvé qu'il pouvait gérer la complexité du monde réel tout en évitant les pièges de la "boîte noire" qui ont coulé les plateformes financières pilotées par l'IA précédentes. Sa pierre angulaire est l'Agent Allocateur, qui déplace dynamiquement le capital à travers les opportunités de rendement de partenaires comme le coffre stRATEGY de Lido Earn et le MEV Max de Chorus One — protégés en permanence par des cages de politique on-chain strictes qui empêchent l'IA de sortir des paramètres de risque prédéfinis.

Pour lancer l'adoption, Theoriq ouvre une phase de Bootstrapping TVL qui récompense les premiers déposants avec des points échangeables contre ses tokens natifs THQ, réservant 1% de l'offre totale de tokens pour les participants. À terme, $THQ est destiné à alimenter un système de réputation dans lequel les utilisateurs misent des tokens sur des Agents d'IA de confiance — un mécanisme d'incitation qui pourrait remodeler la façon dont les communautés organisent et gouvernent les systèmes financiers autonomes.

Dans ce contexte d'ambition technique et d'un paysage DeFi en rapide maturation, crypto.news a entendu Pei Chen, Directeur Exécutif et COO de Theoriq, parler de l'avenir de la finance gérée par l'IA, de la voie vers l'adoption grand public, et pourquoi les agents autonomes pourraient enfin offrir le revenu passif que la DeFi a promis dès le début.

Crypto.news : Pouvez-vous expliquer comment le token $THQ influencera le comportement et la responsabilité des Agents d'IA ?

Chen : Le token $THQ influence le comportement des Agents d'IA à travers un système à trois niveaux : les agents doivent mettre en stake des tokens sTHQ pour accéder au protocole, recevoir des αTHQ délégués par les membres de la communauté qui déterminent leur capacité et leurs structures de frais, et faire face à un potentiel slashing (brûlage de tokens) s'ils se comportent mal ou sous-performent. Cela crée de fortes incitations économiques pour que les agents performent bien, car une meilleure performance attire plus de délégation et des frais plus élevés, tandis qu'un mauvais comportement entraîne des pénalités financières directes. Le système assure la responsabilité grâce à des modèles de délégation pilotés par la communauté et des mécanismes de slashing automatisés qui retirent définitivement les tokens de la circulation lorsque les agents ne respectent pas les normes.

Quelles mesures sont en place pour empêcher la manipulation ou l'abus du système de staking/slashing pour les Agents d'IA ?

Chen : La délégation et le slashing pour les agents sont des fonctionnalités prévues pour l'année prochaine, et le cadre de slashing lui-même est encore en cours de conception. Notre objectif est de travailler avec la communauté pour façonner un système transparent, basé sur des règles, qui protège les délégateurs tout en garantissant que les agents restent responsables. L'orientation actuelle de la conception met l'accent sur l'isolement du risque aux αTHQ spécifiques délégués à un agent, évitant les pertes socialisées, et mettant en place des garde-fous – tels que des périodes de refroidissement, des exigences de disponibilité et des processus de litige clairs – pour empêcher les jeux ou la coordination malveillante. Alors que nous finalisons la spécification, l'examen communautaire sera central pour garantir que le mécanisme est à la fois robuste et équitable.

Comment voyez-vous l'évolution de l'utilité du token à mesure que la TVL croît et que de nouveaux agents sont intégrés ?

Chen : À mesure que la TVL croît, l'utilité du token $THQ s'étendra grâce à l'augmentation des frais de protocole qui financent directement les récompenses des stakers, tandis que le réseau d'agents en croissance crée une demande plus élevée pour la délégation αTHQ car plus d'agents sont en compétition pour les stakes afin d'accéder à une meilleure capacité d'exécution et à des niveaux de frais. L'utilité du token évoluera à travers des phases de développement planifiées, progressant des récompenses de staking de base vers des systèmes de délégation complets avec des récompenses spécifiques aux agents, un partage de frais on-chain, et éventuellement des mécanismes de gouvernance avancés. De plus, l'expansion multi-actifs et l'intégration de l'écosystème partenaire créeront des flux de frais diversifiés et de nouvelles sources de demande.

Comment voyez-vous AlphaVault se différencier des autres plateformes DeFi pilotées par l'IA qui entrent dans l'espace ?

Chen : L'architecture de coffre-de-coffres d'AlphaVault est distribuée via un agent autonome (Agent Allocateur) qui prend des décisions intelligentes basées sur les données qu'il recueille de notre produit phare, AlphaSwarm. La complexité de non seulement avoir ces agents communiquer des données de haute qualité, mais aussi d'avoir l'infrastructure en place pour exécuter des actions on-chain est inégalée. Nous avons également construit nos produits avec la scalabilité à l'esprit, en nous concentrant sur une approche modulaire afin que nous puissions nous étendre et croître à travers différentes variables. 

Quelles métriques allez-vous suivre pour évaluer le succès de la plateforme au-delà de la TVL — par exemple, l'amélioration du rendement net, la rétention des utilisateurs ou l'efficacité de l'IA ?

Chen : Au-delà de la TVL, nous nous concentrons sur des métriques qui reflètent la création de valeur réelle et la performance de notre écosystème d'agents. Au niveau du coffre, nous suivons les améliorations de rendement net par rapport aux stratégies de référence pour vérifier que les agents améliorent significativement les rendements plutôt que de simplement faire tourner les actifs. Pour les utilisateurs, nous mesurons la rétention, la participation répétée dans les coffres gérés par des agents, et la proportion de stakers qui choisissent de verrouiller et déléguer αTHQ – de forts indicateurs de confiance et d'alignement à long terme. Du côté des agents, nous surveillons la qualité d'exécution, le respect des contraintes, la disponibilité, la performance ajustée au risque et l'efficacité des données au sein d'AlphaSwarm, car ceux-ci influencent directement la délégation, les frais et la réputation. Enfin, nous évaluons la santé au niveau du protocole : la croissance des frais, l'incidence du slashing et la distribution d'αTHQ entre les agents. Ensemble, ces métriques offrent une image holistique de si Theoriq génère un rendement durable, favorise des agents de haute qualité et construit un écosystème durable.