Le Vietnam propose une taxe de 0,1 % sur les transactions de cryptomonnaies

Le ministère des Finances du Vietnam a publié un projet de réglementation fiscale sur les transactions de crypto-monnaies qui imposerait une taxe de 0,1 % aux investisseurs individuels négociant des actifs virtuels via des plateformes autorisées, selon une circulaire publiée pour consultation publique le 6 février.

Le cadre proposé traite la fiscalité des crypto-monnaies de manière similaire au trading de valeurs mobilières, en exemptant les transferts de crypto de la taxe sur la valeur ajoutée tout en appliquant des prélèvements basés sur les transactions aux traders individuels et l'impôt sur les sociétés aux entreprises vietnamiennes.

Selon le projet de règlement, les investisseurs individuels paieraient 0,1 % d'impôt sur le revenu des personnes physiques sur les revenus de chaque transfert de crypto-monnaies, qu'ils soient résidents vietnamiens ou ressortissants étrangers. Le taux correspond à la taxe actuelle du Vietnam sur les transactions boursières.

Les sociétés vietnamiennes négociant des crypto-monnaies seraient soumises à un impôt sur les sociétés de 20 % sur les bénéfices des activités d'actifs virtuels, calculé comme le prix de vente moins les coûts d'achat et les frais de transaction. Les sociétés étrangères opérant via des plateformes vietnamiennes paieraient la taxe de transaction de 0,1 % sur les valeurs de transfert plutôt que le taux d'imposition des sociétés plus élevé.

Le ministère a défini les actifs crypto comme des actifs virtuels utilisant le cryptage ou la technologie numérique pour l'authentification lors de la création, de l'émission, du stockage et du transfert, selon le quotidien en langue anglaise Viet Nam News, qui a rapporté la proposition.

Les transferts et le trading de crypto-monnaies effectués sur des plateformes autorisées ne seraient pas soumis à la taxe sur la valeur ajoutée dans le cadre du projet. L'exemption de TVA suit les approches adoptées par la Thaïlande, l'Indonésie et d'autres juridictions qui traitent les monnaies numériques comme des instruments financiers plutôt que comme des biens ou services imposables.

La proposition fiscale s'aligne sur le programme pilote quinquennal du Vietnam pour la réglementation des actifs virtuels qui a débuté en septembre 2025. Dans le cadre du programme pilote, toutes les offres, émissions, transactions et paiements de crypto-monnaies doivent être effectués en dong vietnamien.

Le Vietnam n'a pas maintenu auparavant de cadre fiscal formel pour les transactions de crypto-monnaies, laissant une incertitude quant à savoir si les transferts d'actifs virtuels constituaient des fournitures imposables. Le projet de circulaire vise à clarifier le traitement fiscal alors que le pays développe des marchés réglementés pour le trading crypto.

La taxe de transaction de 0,1 % sur les particuliers représente un prélèvement basé sur le chiffre d'affaires calculé sur la valeur brute de la transaction plutôt que sur les plus-values, réduisant la complexité de conformité par rapport aux calculs d'impôt basés sur les bénéfices. Cependant, cette approche signifie que les investisseurs paient des impôts indépendamment du fait que les transactions génèrent des bénéfices ou des pertes.

Le projet n'aborde pas plusieurs questions opérationnelles, notamment le traitement fiscal du minage de crypto-monnaies, des récompenses de staking ou des activités de finance décentralisée. Le cadre ne précise pas non plus comment les transferts de portefeuille à portefeuille en dehors des plateformes autorisées seraient imposés ou si les fournisseurs de services crypto auraient des obligations de retenue à la source.

Les investisseurs institutionnels étrangers utilisant des fournisseurs de services autorisés vietnamiens seraient soumis à la même taxe de transfert de 0,1 % que les particuliers, créant une parité entre les participants nationaux et internationaux opérant via des plateformes réglementées.

Le ministère a ouvert le projet de circulaire aux commentaires du public mais n'a pas précisé de calendrier pour finaliser la réglementation ou quand elle entrerait en vigueur. La mise en œuvre dépendrait du développement de l'infrastructure de plateforme autorisée envisagée dans le cadre du programme pilote d'actifs virtuels du Vietnam.

Le marché crypto du Vietnam a connu une croissance rapide malgré l'absence de réglementations formelles, avec des taux d'adoption en hausse ces dernières années alors que les investisseurs recherchent des alternatives aux canaux bancaires et de transfert de fonds traditionnels. Le pays se classait parmi les 20 premiers au niveau mondial pour l'adoption des crypto-monnaies dans plusieurs enquêtes sectorielles.

Le cadre fiscal proposé représente la tentative du Vietnam d'établir une clarté réglementaire pour les actifs virtuels tout en générant des revenus d'un marché en croissance. Cependant, le succès du régime dépendra des mécanismes d'application et de la question de savoir si les traders migrent leurs activités vers des plateformes non autorisées pour éviter l'imposition.