देखने योग्य फिनटेक स्टार्टअप्स की अगली पीढ़ी

CB Insights के अनुसार, 2024 में वैश्विक स्तर पर सीड और सीरीज A राउंड को कवर करने वाली अर्ली-स्टेज फिनटेक फंडिंग $14.8 बिलियन तक पहुंच गई, जो सभी फिनटेक डील्स का 58% है। इन अर्ली-स्टेज कंपनियों की संरचना से पता चलता है कि फिनटेक उद्योग किस दिशा में जा रहा है। अगली पीढ़ी के फिनटेक स्टार्टअप्स AI-नेटिव वित्तीय सेवाओं, वर्टिकल-स्पेसिफिक एम्बेडेड फाइनेंस, क्लाइमेट फिनटेक और इंफ्रास्ट्रक्चर ऑटोमेशन में केंद्रित हैं। ये कंपनियां पहली पीढ़ी के फिनटेक द्वारा स्थापित प्लेटफॉर्म और इंफ्रास्ट्रक्चर लेयर्स पर निर्माण कर रही हैं।

AI-नेटिव वित्तीय सेवा स्टार्टअप्स

अगली पीढ़ी के फिनटेक स्टार्टअप्स की सबसे बड़ी श्रेणी कृत्रिम बुद्धिमत्ता को वित्तीय सेवाओं में उन तरीकों से लागू करती है जो बड़े लैंग्वेज मॉडल्स और मशीन लर्निंग इंफ्रास्ट्रक्चर की वर्तमान पीढ़ी से पहले संभव नहीं थे। ये पारंपरिक फिनटेक कंपनियां नहीं हैं जिन्होंने AI फीचर्स जोड़े हैं। ये वे कंपनियां हैं जो शुरुआत से ही AI क्षमताओं के आसपास बनाई गई हैं।

Ramp ($7.65 बिलियन वैल्यूएशन) कॉर्पोरेट खर्च प्रबंधन के लिए AI का उपयोग करता है, स्वचालित रूप से खर्चों को वर्गीकृत करता है, डुप्लिकेट्स को फ्लैग करता है और विक्रेता मूल्य निर्धारण पर बातचीत करता है। Brex स्टार्टअप्स और मिड-मार्केट कंपनियों के लिए कॉर्पोरेट वित्तीय प्रबंधन में AI लागू करता है। Mercury व्यावसायिक बैंकिंग जोखिम मूल्यांकन के लिए मशीन लर्निंग का उपयोग करता है। McKinsey ने अनुमान लगाया कि AI-नेटिव फिनटेक पारंपरिक फिनटेक कंपनियों की तुलना में 40% कम लागत संरचनाओं के साथ काम करते हैं क्योंकि AI उन प्रक्रियाओं को स्वचालित करता है जिन्हें पिछली पीढ़ी की कंपनियां मानव टीमों के साथ संभालती थीं।

फिनटेक कंपनियां वैश्विक बैंकिंग राजस्व का 25% हिस्सा हासिल कर रही हैं क्योंकि AI मॉडल अधिक सक्षम और क्लाउड-आधारित इंफेरेंस सेवाओं के माध्यम से अधिक सुलभ हो रहे हैं। Coris (AI-संचालित वाणिज्यिक बीमा अंडरराइटिंग), Gretel (सिंथेटिक वित्तीय डेटा जनरेशन), और Norm AI (नियामक अनुपालन ऑटोमेशन) जैसी कंपनियां विशिष्ट वित्तीय सेवा समस्याओं के लिए विशेष AI के अनुप्रयोग का प्रतिनिधित्व करती हैं।

वर्टिकल-स्पेसिफिक एम्बेडेड फाइनेंस स्टार्टअप्स

वैश्विक एम्बेडेड फाइनेंस मार्केट 2030 तक $7 ट्रिलियन तक पहुंचने का अनुमान है और अगली पीढ़ी के फिनटेक स्टार्टअप्स सामान्य वित्तीय सेवाओं के बजाय विशिष्ट उद्योगों के लिए वित्तीय उत्पाद बना रहे हैं। ये वर्टिकल-स्पेसिफिक कंपनियां अपने लक्षित उद्योगों के वर्कफ्लो, नियमों और अर्थशास्त्र को इतनी अच्छी तरह समझती हैं कि वे बिल्कुल सही समय पर वित्तीय उत्पादों को एम्बेड कर सकती हैं।

Sunbit स्वास्थ्य सेवा, ऑटो मरम्मत और रिटेल के लिए पॉइंट-ऑफ-सेल फाइनेंसिंग प्रदान करता है। Flexport Capital सप्लाई चेन लॉजिस्टिक्स में ट्रेड फाइनेंस को एम्बेड करता है। Pipe SaaS कंपनियों को आवर्ती राजस्व को अग्रिम पूंजी में बदलने में सक्षम बनाता है। Toast Capital पॉइंट-ऑफ-सेल डेटा के आधार पर रेस्तरां-विशिष्ट ऋण प्रदान करता है। BCG ने अनुमान लगाया कि वर्टिकल-स्पेसिफिक एम्बेडेड फाइनेंस कंपनियों ने 2024 में हॉरिजॉन्टल फिनटेक कंपनियों की तुलना में 50% तेजी से राजस्व बढ़ाया।

Statista डेटा से पता चलता है कि स्वास्थ्य सेवा, लॉजिस्टिक्स, रियल एस्टेट और कृषि को लक्षित करने वाले एम्बेडेड फाइनेंस स्टार्टअप्स ने 2024 में संयुक्त रूप से $4.2 बिलियन जुटाए। वर्टिकल एम्बेडेड फाइनेंस के पीछे का सिद्धांत यह है कि उद्योग-विशिष्ट संदर्भ के साथ प्रस्तुत किए गए वित्तीय उत्पाद सामान्य वित्तीय उत्पादों की तुलना में 3-5 गुना अधिक दरों पर कन्वर्ट होते हैं। वैश्विक फिनटेक राजस्व अगले दशक में तिगुना होने की उम्मीद है जो स्टार्टअप्स के लिए उद्योग-विशिष्ट वित्तीय उत्पाद बनाना संभव बनाता है बिना उस इंफ्रास्ट्रक्चर निवेश के जो पांच साल पहले आवश्यक होता।

क्लाइमेट और सस्टेनेबिलिटी फिनटेक

क्लाइमेट फिनटेक सबसे तेजी से बढ़ती स्टार्टअप श्रेणियों में से एक है। इस क्षेत्र की कंपनियां कार्बन लेखांकन, ग्रीन बॉन्ड जारी करने, कार्बन क्रेडिट ट्रेडिंग, ESG डेटा एनालिटिक्स और जलवायु जोखिम मूल्यांकन के लिए टूल बनाती हैं। S&P Global ने रिपोर्ट किया कि क्लाइमेट फिनटेक कंपनियों ने 2024 में वेंचर फंडिंग में $3.2 बिलियन जुटाए, जो 2023 की तुलना में 60% की वृद्धि है।

Watershed ($1 बिलियन+ वैल्यूएशन) एंटरप्राइज कार्बन लेखांकन प्रदान करता है। Persefoni वित्तीय संस्थानों के लिए ESG रिपोर्टिंग को स्वचालित करता है। Sylvera सैटेलाइट डेटा और मशीन लर्निंग का उपयोग करके कार्बन क्रेडिट गुणवत्ता को सत्यापित करता है। Patch एक कार्बन क्रेडिट मार्केटप्लेस संचालित करता है। नियामक समर्थन महत्वपूर्ण है: EU का CSRD 50,000 से अधिक कंपनियों को विस्तृत सस्टेनेबिलिटी डेटा की रिपोर्ट करने की आवश्यकता है, जिससे स्वचालित रिपोर्टिंग टूल्स की मांग पैदा होती है।

अब दुनिया भर में 30,000 से अधिक फिनटेक कंपनियां संचालित हैं और जलवायु-केंद्रित फिनटेक कंपनियां नई कंपनी निर्माण का बढ़ता हिस्सा दर्शाती हैं। नियामक जनादेश, कॉर्पोरेट प्रतिबद्धताओं और ESG डेटा के लिए निवेशक मांग का प्रतिच्छेदन एक ऐसा बाजार बनाता है जो पांच साल पहले अस्तित्व में नहीं था और 2030 तक राजस्व में $20 बिलियन तक पहुंचने का अनुमान है।

इंफ्रास्ट्रक्चर ऑटोमेशन स्टार्टअप्स

इंफ्रास्ट्रक्चर स्टार्टअप्स की अगली पीढ़ी ऐसे टूल बनाती है जो वित्तीय सेवाओं को चलाने की परिचालन जटिलता को स्वचालित करते हैं। ये कंपनियां अनुपालन, जोखिम प्रबंधन, समाधान और नियामक रिपोर्टिंग के लिए आवश्यक मानव प्रयास को कम करती हैं।

Hummingbird बैंकों के लिए संदिग्ध गतिविधि रिपोर्टिंग को स्वचालित करता है। Unit एकल API एकीकरण के माध्यम से एक पूर्ण बैंकिंग-ऐज-ए-सर्विस स्टैक प्रदान करता है। Sardine धोखाधड़ी रोकथाम के लिए डिवाइस इंटेलिजेंस और व्यवहारिक बायोमेट्रिक्स का उपयोग करता है। Modern Treasury जटिल पेमेंट फ्लो के लिए धन की आवाजाही और समाधान को स्वचालित करता है। फिनटेक इंफ्रास्ट्रक्चर प्लेटफॉर्म्स का उदय $150 बिलियन के अवसर का प्रतिनिधित्व करता है क्योंकि ये ऑटोमेशन कंपनियां वित्तीय सेवाओं के निर्माण और संचालन के परिचालन ओवरहेड को कम करती हैं।

Bank for International Settlements ने नोट किया कि ऑटोमेशन-केंद्रित फिनटेक कंपनियां वित्तीय सेवाओं में सबसे लगातार लागत केंद्रों में से एक को संबोधित करती हैं: अनुपालन संचालन, जो वैश्विक बैंकिंग उद्योग में सालाना अनुमानित $270 बिलियन खपत करता है। स्टार्टअप्स जो AI और ऑटोमेशन के माध्यम से इस लागत को केवल 10-20% तक कम कर सकते हैं, एक मल्टी-बिलियन डॉलर बाजार अवसर को संबोधित करते हैं।

अगली पीढ़ी के स्टार्टअप्स को क्या अलग करता है

फिनटेक स्टार्टअप्स की अगली पीढ़ी अपने पूर्ववर्तियों से कई तरह से भिन्न है। वे छोटी टीमों और कम पूंजी आवश्यकताओं के साथ शुरू करते हैं क्योंकि वे शुरुआत से इसे बनाने के बजाय मौजूदा इंफ्रास्ट्रक्चर पर निर्माण करते हैं। 2025 में एक फिनटेक स्टार्टअप भुगतान के लिए Stripe, डेटा के लिए Plaid, बैंकिंग के लिए Unit और पहचान के लिए Socure का उपयोग करके 10 इंजीनियरों के साथ लॉन्च कर सकता है। 2015 में एक तुलनीय स्टार्टअप को समान क्षमताएं बनाने के लिए 50 इंजीनियरों और $10 मिलियन की फंडिंग की आवश्यकता होती।

300 से अधिक फिनटेक कंपनियों ने बिलियन-डॉलर वैल्यूएशन हासिल की है और सबसे हाल के यूनिकॉर्न समूह ने पिछली पीढ़ियों की तुलना में कम पूंजी और कम समय में उस सीमा तक पहुंच गया। पहली पीढ़ी के फिनटेक द्वारा बनाई गई इंफ्रास्ट्रक्चर लेयर अब अगली पीढ़ी के लिए आधार के रूप में कार्य करती है, एक चक्रवृद्धि नवाचार चक्र बनाती है जहां प्रत्येक पीढ़ी अगली को सक्षम बनाती है।

वैश्विक फिनटेक राजस्व 23% CAGR पर बढ़ने की उम्मीद है और वे स्टार्टअप्स जो उस विकास को चलाएंगे वे संभवतः पहले से ही संचालित हैं, कई सीड या सीरीज A चरण में, ऐसे उत्पाद बना रहे हैं जो AI क्षमताओं, उद्योग-विशिष्ट डोमेन ज्ञान और आधुनिक इंफ्रास्ट्रक्चर को मिलाकर उन वित्तीय सेवा अवसरों को संबोधित करते हैं जो पहली पीढ़ी के फिनटेक ने खुले छोड़ दिए।

2026 में फिनटेक स्टार्टअप्स की अगली पीढ़ी उन नींवों पर निर्माण कर रही है जिन्हें बनाने में एक दशक और $600 बिलियन का निवेश लगा। ये स्टार्टअप्स अपने पूर्ववर्तियों की तुलना में छोटे, अधिक केंद्रित और अधिक पूंजी-कुशल हैं। वे फीचर जोड़ने के बजाय मुख्य क्षमता के रूप में AI का उपयोग करते हैं। वे सामान्य वित्तीय सेवाओं के बजाय विशिष्ट उद्योगों को लक्षित करते हैं। वे इसे जोड़ने के बजाय परिचालन जटिलता को स्वचालित करते हैं। वैश्विक फिनटेक बाजार मूल्य $1 ट्रिलियन से अधिक बढ़ने का अनुमान है जो इन कंपनियों द्वारा बनाया जाएगा, जिनमें से अधिकांश अभी भी अपने विकास के शुरुआती चरणों में हैं।