SEC Trwale Umorzyła Sprawę o Oszustwo Przeciwko Założycielowi BitClout

Amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd złożyła wspólne oświadczenie o umorzeniu sprawy cywilnej dotyczącej oszustwa przeciwko Naderowi Al-Naji, założycielowi BitClout i DeSo, z przesądzeniem, trwale uniemożliwiając agencji ponowne złożenie tych samych zarzutów.

Co faktycznie oznacza umorzenie

Umorzenie z przesądzeniem to nie jest proceduralna pauza. To jest trwałe zamknięcie. SEC nie może ponownie wnieść tych konkretnych zarzutów przeciwko Al-Naji, jego żonie, jego matce ani kontrolowanym podmiotom wymienionym jako pozwani odwoławczy, w tym Fundacji DeSo. Sprawa jest zamknięta bez żadnej prawnej ścieżki do wznowienia w ramach tych samych zarzutów.

SEC wskazała na ponowną ocenę dokumentacji dowodowej oraz konkretnych faktów i okoliczności sprawy jako powód. To sformułowanie jest celowo niewiążące. Nie stanowi ono uznania, że pierwotne zarzuty były bezpodstawne. Sygnalizuje, że agencja nie uważa już, że ma podstawę dowodową, aby skutecznie prowadzić sprawę w ramach swoich obecnych priorytetów egzekucyjnych.

Czego dotyczyła pierwotna sprawa

SEC złożyła skargę w lipcu 2024 roku, przedstawiając trzy główne zarzuty. Po pierwsze, że Al-Naji pozyskał ponad 257 milionów dolarów poprzez niezarejestrowaną sprzedaż tokenów BTCLT. Po drugie, że wprowadził inwestorów w błąd, działając pod pseudonimem Diamondhands, aby stworzyć wrażenie projektu bez lidera, zdecentralizowanego, zachowując jednocześnie kontrolę. Po trzecie, że przekierował około 7 milionów dolarów z funduszy inwestorów na wydatki osobiste, w tym czynsz za rezydencję w Beverly Hills.

To są poważne zarzuty. Umorzenie nie oznacza, że były fałszywe. Oznacza, że SEC zdecydowała się ich nie kontynuować, z powodów, których agencja nie ujawniła w pełni poza ramami ponownej oceny dowodowej.

Zmiana polityki stojąca za decyzją

Komunikat procesowy SEC wyraźnie powiązał umorzenie z utworzeniem Grupy Zadaniowej ds. Kryptowalut w styczniu 2025 roku, po zmianie administracji. Ta grupa zadaniowa została utworzona z mandatem do zmiany podejścia agencji z regulacji opartej na egzekucji w kierunku jaśniejszego stanowienia przepisów. Umorzenie sprawy Al-Naji jest jedną z serii spraw, które SEC wycofała lub wstrzymała w ramach tej zmiany polityki, obejmującej wycofanie się ze spraw przeciwko Coinbase, Ripple i innym firmom kryptowalutowym.

Wzorzec jest spójny. Nowa postawa SEC polega na wycofaniu się z aktywnych postępowań sądowych przeciwko firmom kryptowalutowym i założycielom, podczas gdy ramy regulacyjne są odbudowywane poprzez stanowienie przepisów, a nie egzekucję. Czy to reprezentuje rzeczywistą rekalibrację podejścia regulacyjnego, czy tymczasowe wytchnienie, które może się odwrócić pod przyszłą administracją, to pytanie otwarte.

Równoległa sprawa DOJ

Umorzenie sprawy cywilnej następuje po tym, jak Departament Sprawiedliwości wycofał równoległą sprawę karną dotyczącą oszustwa telegraficznego przeciwko Al-Naji w marcu 2025 roku, około rok temu. Sprawa karna została wycofana jako pierwsza, a następnie umorzenie sprawy cywilnej teraz, co kończy pełne prawne rozwiązanie obu ścieżek działań rządowych przeciwko Al-Naji.

Stanął on jednocześnie przed ekspozycją karną i cywilną za to samo podstawowe zachowanie. Obie sprawy zostały już zamknięte. Ten wynik, biorąc pod uwagę szczegółowość pierwotnych zarzutów, w tym roszczenie o przekierowanie 7 milionów dolarów na cele osobiste, odzwierciedla stopień, w jakim obecne środowisko regulacyjne odeszło od agresywnej egzekucji w obszarze kryptowalut.

Post SEC na stałe wycofała sprawę o oszustwo przeciwko założycielowi BitClout pojawił się najpierw na ETHNews.