Morgan Stanley aconselha alocação de criptomoeda de 2% a 4% para carteiras de clientes

TLDR

• O Comitê Global de Investimentos do Morgan Stanley recomendou alocações de cripto de 2% a 4% para portfólios balanceados e de alto crescimento em um relatório recente para consultores
• O banco sugeriu 0% de alocação de cripto para portfólios de preservação de riqueza e enfatizou o reequilíbrio trimestral ou anual para controlar o risco
• O Bitcoin atingiu um novo recorde histórico de $125.000 no domingo, enquanto os saldos nas exchanges atingiram o nível mais baixo em seis anos
• A orientação aplica-se a 16.000 consultores do Morgan Stanley que administram $2 trilhões em ativos de clientes
• O Morgan Stanley planeja lançar negociação de cripto para clientes E-Trade no início de 2026 através de uma parceria com a Zerohash

O Comitê Global de Investimentos do Morgan Stanley emitiu novas orientações sobre alocações de criptomoedas para portfólios de clientes em um relatório publicado na semana passada. A empresa de serviços financeiros recomendou exposição moderada a ativos digitais com base nos perfis de risco dos investidores.

O comitê sugeriu uma alocação máxima de 4% para portfólios de "Crescimento Oportunista" projetados para maior risco e retornos. Para portfólios de "Crescimento Balanceado" com perfis de risco moderado, a recomendação foi de até 2% em ativos cripto.

Portfólios focados em preservação de riqueza e renda receberam uma recomendação de alocação de 0%. O relatório não incluiu alocações explícitas de cripto nos portfólios modelo oficiais, mas forneceu orientação para consultores que trabalham com clientes interessados.

O comitê descreveu o Bitcoin como um "ativo escasso, semelhante ao ouro digital" e o colocou na categoria de ativos reais. O relatório reconheceu que as criptomoedas têm mostrado retornos extraordinários e volatilidade decrescente nos últimos anos.

No entanto, os analistas alertaram que as criptomoedas poderiam experimentar volatilidade elevada durante períodos de estresse econômico. Eles observaram que as correlações com outras classes de ativos podem aumentar durante turbulências de mercado.

Requisitos de Reequilíbrio

O Morgan Stanley enfatizou a importância do reequilíbrio regular do portfólio para evitar que as alocações de cripto se tornem muito grandes. O banco recomendou reequilíbrio trimestral ou, no mínimo, ajustes anuais.

Esta abordagem visa impedir que alocações iniciais se expandam para posições de risco excessivo à medida que os preços das criptomoedas flutuam. A orientação fornece estrutura para consultores que administram portfólios de clientes que incluem ativos digitais.

As recomendações afetam 16.000 consultores do Morgan Stanley que supervisionam $2 trilhões em riqueza de clientes. Hunter Horsley, CEO da gestora de investimentos Bitwise, chamou o relatório de notícia "enorme" para o setor.

Horsley afirmou que as criptomoedas estão entrando em sua era mainstream com esta orientação. O relatório fornece clareza para consultores que têm atendido ao interesse dos clientes em ativos digitais.

Movimento de Preço do Bitcoin

O Bitcoin atingiu um novo recorde histórico de $125.000 na manhã de domingo. O preço superou o pico anterior de $124.500 estabelecido em agosto.

As exchanges centralizadas estão relatando as menores reservas de Bitcoin em seis anos, de acordo com dados da Glassnode. Os saldos decrescentes nas exchanges indicam um aperto na oferta à medida que mais moedas se movem para armazenamento privado.

O aumento de preço ocorreu durante uma paralisação do governo nos Estados Unidos. Analistas da The Kobeissi Letter observaram uma corrida generalizada para várias classes de ativos à medida que a inflação se recupera e o mercado de trabalho enfraquece.

O relatório do Morgan Stanley mencionou produtos negociados em bolsa como fornecedores de caminhos regulamentados para investimento em cripto. Esses produtos oferecem acesso sem exigir compras diretas de tokens.

O banco está planejando separadamente lançar negociação de cripto para clientes E-Trade no início de 2026. Esta expansão poderia desbloquear acesso a $1,3 trilhão em volume de negociação.

O Morgan Stanley está trabalhando com a empresa de infraestrutura cripto Zerohash para fornecer serviços de liquidez, custódia e liquidação. Isso representa um grande movimento de um grande banco dos EUA para serviços de ativos digitais.

O post Morgan Stanley Advises 2% to 4% Crypto Allocation for Client Portfolios apareceu primeiro no CoinCentral.