Ethereum Consolida Domínio de RWA com Tokenização de $100M do Fundo SAFO pela Amundi

Amundi, a maior gestora de ativos da Europa, está a lançar o Spiko Amundi Overnight Swap Fund (SAFO), um fundo tokenizado na Blockchain Ethereum e Stellar começando com cerca de $100 milhões em ativos de compromentimento.

Um Fundo Tradicional Com Um Wrapper Tokenizado

Instituições historicamente relacionadas ao TradFi encontraram uma forma de não ficarem para trás na curva cripto de ativos tokenizados. Numa declaração publicada no site da Amundi, o fundo de investimento anunciou a sua colaboração com a Spiko, uma plataforma de tokenização especializada regulada pela lei francesa, para lançar o SAFO como um sub-fundo tokenizado da SPIKO SICAV.

Estruturalmente, o SAFO é um fundo tradicional, apenas com um wrapper tokenizado: foi concebido para gestão de tesouraria corporativa e garantias, um "estacionamento de dinheiro on-chain" com baixo risco e liquidez overnight. O fundo investe utilizando swaps de retorno total totalmente colateralizados com bancos de primeira linha, visando entregar rendimentos estáveis ligeiramente acima das taxas sem risco, permitindo ainda que os investidores recuperem o seu dinheiro numa base overnight. Suporta múltiplas moedas (EUR, USD, GBP, CHF) e pode ser subscrito a partir de apenas 1 unidade, o que é invulgarmente baixo para produtos de caixa de grau institucional.

A empresa destacou que o fundo permite liquidação quase imediata, suporta múltiplas formas de deter ativos, fornece visibilidade em tempo real no registo de acionistas e permite que as ações do fundo se movam globalmente 24 horas por dia, com acesso automatizado através de APIs ou contratos inteligentes.

Na declaração, Jean-Jacques Barbéris, Responsável de Clientes Institucionais e Corporativos, e ESG na Amundi, disse:

O registo de acionistas e as ações do fundo encontram-se na Blockchain Ethereum e Stellar, com a Ethereum escolhida pela sua composabilidade de contratos inteligentes e DeFi / Finanças descentralizadas, enquanto a Stellar suporta transferências mais rápidas e de menor custo e transferibilidade 24/7 das unidades do fundo. A rede de fornecedores de dados da Chainlink coloca o valor do fundo SAFO diretamente na blockchain e atua como conector entre Ethereum, Stellar e sistemas tradicionais. Isto dá aos fundos tokenizados uma forma segura e padronizada de partilhar informação, baseando-se em testes que a Chainlink já realizou com a DTCC e outras instituições importantes.

O SAFO é o segundo fundo tokenizado da Amundi em poucos meses. Em novembro, o fundo lançou uma classe de ações tokenizada de um fundo do mercado monetário na Blockchain Ethereum, trabalhando em conjunto com a CACEIS, um dos principais fornecedores de serviços de ativos e agentes de transferência da Europa, conforme relatado pela Bitcoinist.

O novo empreendimento da Amundi acrescenta a um universo crescente de produtos de mercado monetário tokenizados de players como BlackRock, a maior gestora de ativos do mundo, e Franklin Templeton, e reforçando a posição da Ethereum como a camada de liquidação primária para RWAs institucionais.

Um incumbente de €2,3 biliões a conectar-se à Ethereum e Chainlink cimenta a tese de que a próxima etapa do ciclo cripto é impulsionada por dinheiro tokenizado, obrigações e fundos, em vez de DeFi / Finanças descentralizadas puramente especulativas.

Imagem de capa da Perplexity, gráfico ETHUSDT do Tradingview