Рынки растут, розничная торговля проигрывает: вот что означает снижение ставки ФРС

TLDR:

• ФРС снижает ставки на 25 базисных пунктов в третий раз, поддерживая ликвидность и уверенность рынка.
• Биктоин умеренно растет, в то время как Ethereum подскакивает до 3433 $ перед падением обратно до 3170 $.
• Розничные трейдеры несут убытки, поскольку киты продают во время краткосрочных ралли после объявления ФРС.
• Кошельки умных денег накопили 42 565 BTC с 30 ноября, сигнализируя об осторожном оптимизме.

Федеральный комитет открытого рынка (FOMC) снизил процентные ставки США на 25 базисных пунктов на третьем подряд заседании в 2025 году. 

Эта серия снижений направлена на поддержку экономического роста на фоне растущей безработицы и умеренной инфляции. Более дешевые затраты на заимствование поощряют предприятия и частных лиц тратить и инвестировать, в том числе в более рискованные активы, такие как криптовалюты.

Рынки отреагировали немедленно, акции и криптовалюты показали краткосрочные ралли. Однако розничные трейдеры быстро понесли убытки, поскольку крупные держатели воспользовались всплеском. 

Биктоин и Ethereum оба продемонстрировали волатильность, при этом Ethereum подскочил до 3433 $ перед падением обратно до 3170 $. Эта модель демонстрирует, как снижение ставок может стимулировать рынки, в то время как розничные трейдеры часто сталкиваются с краткосрочными неудачами.

Снижение ставок определяет рыночную динамику

Снижение ставки ФРС сигнализирует о продолжении постепенного смягчения для поддержания экономики. 

Инфляция остается выше долгосрочной цели в 2 процента, в то время как рынок труда показывает признаки слабости. Каждое снижение на 25 базисных пунктов предназначено для поддержания ликвидности и занятости.

Позиция ФРС по своему балансу изменилась за последние месяцы. В октябре замедлилось сокращение портфеля ценных бумаг, но в декабре возобновились покупки краткосрочных казначейских векселей для поддержания достаточных банковских резервов. Этот шаг вливает больше ликвидности в систему, помогая стабилизировать финансовые рынки.

Более низкие процентные ставки также снижают относительную привлекательность доллара США. Более слабый доллар увеличивает спрос на активы, номинированные в долларах, включая Биктоин. 

Santiment подчеркнул, что розничные трейдеры изначально отреагировали положительно, но крупные держатели продавали во время этих ралли, вызывая временные убытки для мелких инвесторов.

Акции и золото превзошли криптовалюты с начала года: Биктоин упал на 3,6 процента, S&P 500 вырос на 17,6 процента, а золото выросло на 61,1 процента. С дальнейшим смягчением со стороны ФРС, криптовалюты могут в конечном итоге "догнать" другие классы активов, если ликвидность и уверенность инвесторов продолжат расти.

Розничное FOMO против движений умных денег

Розничные трейдеры вызвали краткосрочную волатильность после снижения ставки. Мини-ралли Ethereum вызвало всплеск положительных социальных настроений перед откатом, иллюстрируя распространенный эффект "покупай слухи, продавай новости".

 Биктоин испытал меньшие колебания цен, но показал накопление более крупными кошельками.

Активность умных денег указывает на уверенность среди опытных инвесторов. Кошельки, содержащие от 10 до 10 000 BTC, накопили более 42 500 BTC с 30 ноября. 

Это демонстрирует подготовку к потенциальным прибылям в начале 2026 года, несмотря на то, что розничные трейдеры несут убытки во время первоначальных всплесков.

Розничное FOMO было очевидным, поскольку трейдеры покупали во время кратковременных скачков цен. Данные на цепочке показали, что кит продал Биктоин на 100 миллионов $ за час, усиливая волатильность и застигая розничных участников врасплох. 

Последовательность событий подчеркивает, как снижение ставок может создать краткосрочное возбуждение, но привести к убыткам для мелких инвесторов.

Решение ФРС в конечном итоге укрепляет ликвидность и поддержку инвесторов, создавая при этом сложную среду для крипто-трейдеров. 

Ожидается, что волатильность продолжится, поскольку рынки переваривают макротенденции, а более крупные инвесторы накапливают активы, оставляя розничных трейдеров осторожно ориентироваться в колебаниях.

Статья "Рынки растут, розница проигрывает: вот что означает снижение ставки ФРС" впервые появилась на Blockonomi.