NYSE запускает платформу токенизированных ценных бумаг с круглосуточной торговлей и мгновенным расчетом

TLDR:

• Платформа NYSE обеспечивает непрерывную торговлю с мгновенным расчетом с использованием блокчейна и финансирования стейблкоинами.
• Токенизированные акции сохраняют взаимозаменяемость с традиционными ценными бумагами, при этом сохраняя права управления и дивиденды.
• ICE сотрудничает с BNY и Citi для поддержки токенизированных депозитов в клиринговых палатах для круглосуточной работы.
• Платформа объединяет движок сопоставления Pillar от NYSE с мультичейн расчетами в ожидании регуляторных одобрений.

Нью-Йоркская фондовая биржа представила планы по созданию платформы, предназначенной для торговли и расчетов токенизированных ценных бумаг в блокчейн-сетях. 

Инициатива, ожидающая регуляторного одобрения, знаменует значительное расширение традиционной рыночной инфраструктуры в сферу цифровых активов. 

Платформа будет использовать движок сопоставления Pillar от NYSE наряду с основанными на блокчейне посттрейдинговыми системами для обеспечения круглосуточных операций и возможностей мгновенного расчета.

Круглосуточные торговые операции с блокчейн-инфраструктурой

Платформа NYSE вводит несколько операционных изменений в традиционную торговлю ценными бумагами. Торговля будет работать непрерывно без традиционных рыночных часов. 

Расчет происходит мгновенно, а не по стандартному двухдневному циклу. Кроме того, инвесторы могут размещать ордера, номинированные в долларовых суммах, а не в количестве акций. Система принимает механизмы финансирования стейблкоинами для транзакций.

Техническая архитектура платформы сочетает проверенную биржевую технологию с технологией распределенного реестра. 

Движок сопоставления Pillar от NYSE обрабатывает исполнение ордеров, в то время как блокчейн-сети управляют функциями расчета и хранения. 

Дизайн поддерживает несколько блокчейн-сетей для гибкости. Этот гибридный подход сохраняет установленные торговые протоколы, одновременно включая возможности цифровых активов.

Токенизированные акции на новой площадке будут сохранять взаимозаменяемость с традиционно выпущенными ценными бумагами. Акционеры сохраняют стандартные права корпоративного управления и права на дивиденды. 

Платформа также будет поддерживать ценные бумаги, изначально выпущенные как цифровые токены. Все квалифицированные брокеры-дилеры получают недискриминационный доступ в рамках предлагаемой рыночной структуры.

Эволюция клиринговой инфраструктуры за пределами ценных бумаг

Intercontinental Exchange, материнская компания NYSE, расширяет свою цифровую стратегию в клиринговых операциях. Компания готовит свою сеть клиринговых палат для размещения непрерывных торговых циклов. 

ICE управляет шестью клиринговыми палатами по всему миру, включая объекты для энергетических продуктов и кредитных дефолтных свопов. Эти учреждения обрабатывают триллионы долларов транзакций ежегодно.

BNY и Citi сотрудничают с ICE в системах токенизированных депозитов в клиринговых палатах. Эти соглашения позволяют участникам клиринга переводить средства за пределами обычных банковских часов. 

Маржинальные требования могут быть выполнены в разных часовых поясах и юрисдикциях. Структура токенизированного обеспечения устраняет операционные ограничения традиционных расчетных окон.

Линн Мартин, президент NYSE Group, заявила, что биржа "ведет отрасль к полностью ончейн решениям, основанным на непревзойденной защите и высоких регуляторных стандартах". 

Мартин отметила, что подход направлен на "сочетание доверия с передовыми технологиями" при удовлетворении требований цифрового будущего. Майкл Блаугрунд, вице-президент по стратегическим инициативам в ICE, охарактеризовал поддержку токенизированных ценных бумаг как "ключевой шаг в стратегии ICE по управлению ончейн рыночной инфраструктурой".

Платформа токенизированных ценных бумаг ожидает регуляторного рассмотрения перед запуском. Сроки одобрения и операционного развертывания остаются неопределенными. 

Инициатива представляет собой один из компонентов более широкой стратегии ICE по модернизации инфраструктуры рынков капитала через интеграцию блокчейна.

Пост NYSE запускает платформу токенизированных ценных бумаг с круглосуточной торговлей и мгновенным расчетом впервые появился на Blockonomi.