- SEC chuyển hướng tập trung thực thi sang các vụ gian lận và phân bổ nguồn lực trong năm tài chính 2025.
- Năm này ghi nhận 456 vụ án được nộp và 17,9 tỷ USD tiền bồi thường, với tổng số điều chỉnh thấp hơn đáng kể.
- Trọng tâm mở rộng sang bảo vệ nhà đầu tư cá nhân, rủi ro tiền mã hoá và thực thi gian lận xuyên biên giới.
SEC (Ủy ban chứng khoán và sàn giao dịch Mỹ) báo cáo sự thay đổi trong chiến lược thực thi cho năm tài chính 2025, tập trung vào các hành động chống gian lận và đánh giá lại cách triển khai nguồn lực cho các vụ án.
Trong năm tài chính kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2025, Ủy ban đã nộp 456 hành động thực thi, bao gồm 303 vụ án độc lập và 69 thủ tục hành chính tiếp theo. Các hành động này giải quyết các hành vi sai trái như gian lận chào bán, giao dịch nội gián, thao túng thị trường, vi phạm công bố thông tin và vi phạm nghĩa vụ tín thác.
Cơ quan này báo cáo tổng số tiền bồi thường là 17,9 tỷ USD. Tuy nhiên, sau khi loại trừ các khoản được phân loại là "được coi là đã thanh toán" và kiện tụng di sản liên quan đến vụ Robert Allen Stanford, con số điều chỉnh cho thấy 1,4 tỷ USD thu hồi và lãi trước phán quyết và 1,3 tỷ USD tiền phạt dân sự.
Ngoài ra, khoảng 262 triệu USD đã được trả lại cho các nhà đầu tư bị thiệt hại, trong khi 60 triệu USD được trao cho 48 người t고phát. Ủy ban cũng ghi nhận 53,753 thông tin mật, khiếu nại và giới thiệu, tăng 19% so với năm trước.
Chuyển Hướng Sang Thực Thi Tập Trung Vào Gian Lận
Các quan chức mô tả năm 2025 là giai đoạn chuyển tiếp được đánh dấu bằng sự tập trung có chủ ý vào các vụ án liên quan đến thiệt hại trực tiếp cho nhà đầu tư. Ủy ban lưu ý rằng các nỗ lực thực thi trước đó bao gồm 95 hành động và 2,3 tỷ USD tiền phạt liên quan đến vi phạm lưu trữ hồ sơ, bao gồm cả thông tin liên lạc ngoài kênh, không xác định được thiệt hại trực tiếp cho nhà đầu tư.
Cơ cấu hiện tại ưu tiên các vụ án gian lận, thường yêu cầu thời gian điều tra kéo dài và phân bổ nguồn lực lớn hơn. Ủy ban cũng chỉ ra rằng các hành động thực thi sẽ nhắm vào trách nhiệm giải trình cá nhân. Khoảng hai phần ba các vụ án độc lập liên quan đến cá nhân, tăng 27% so với cùng kỳ năm trước, trong khi 119 cá nhân bị cấm đảm nhiệm vai trò giám đốc hoặc giám đốc điều hành của các công ty đại chúng.
Các Biện Pháp Bảo Vệ Nhà Đầu Tư Cá Nhân Và Tính Toàn Vẹn Thị Trường
Chương trình thực thi đặt trọng tâm chính vào việc bảo vệ nhà đầu tư cá nhân. Các hành động bao gồm các vụ án liên quan đến các vụ lừa đảo Ponzi bị cáo buộc ảnh hưởng đến hàng nghìn nhà đầu tư và dẫn đến tổn thất tài chính đáng kể, cũng như các hành động thực thi chống lại việc không công bố thông tin và xung đột lợi ích trong các dịch vụ tư vấn.
Ủy ban cũng mở rộng giám sát các hoạt động giao dịch lạm dụng, bao gồm spoofing và giao dịch nội gián. Song song đó, Lực lượng Đặc nhiệm Xuyên biên giới được thành lập vào tháng 9 năm 2025 để giải quyết gian lận có nguồn gốc từ bên ngoài Hoa Kỳ nhưng ảnh hưởng đến thị trường trong nước.
Cơ quan này đã giới thiệu Đơn vị An ninh mạng và Công nghệ Mới nổi để giải quyết các rủi ro liên quan đến blockchain, trí tuệ nhân tạo và an ninh mạng. Các hành động thực thi trong năm bao gồm các vụ án liên quan đến gian lận tiền mã hoá bị cáo buộc, chào bán đầu tư gây hiểu lầm và lạm dụng các tuyên bố liên quan đến AI.
Liên quan: Tổn Thất Do Gian Lận Tiền Mã Hoá Đạt Mức Kỷ Lục 11,37 Tỷ USD Trong Báo Cáo FBI 2025
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin trình bày trong bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và giáo dục. Bài viết không cấu thành tư vấn tài chính hoặc tư vấn dưới bất kỳ hình thức nào. Coin Edition không chịu trách nhiệm về bất kỳ tổn thất nào phát sinh do sử dụng nội dung, sản phẩm hoặc dịch vụ được đề cập. Độc giả nên thận trọng trước khi thực hiện bất kỳ hành động nào liên quan đến công ty.
Nguồn: https://coinedition.com/sec-highlights-fraud-centered-enforcement-in-fy2025-report/
