TRM Labs 揭露国家如何将加密货币武器化以逃避制裁

区块链情报公司TRM Labs表示,加密货币正被民族国家越来越多地用作地缘政治工具。

该报告描述了一个日益扩大的分歧:一些政府使用数字资源来逃避问责,而另一些政府则使用相同的技术来加强问责、透明度和财政控制。

区块链冷战:加密货币如何重塑全球权力

随着采用的扩大,数字资产已与国家经济战略、制裁执行和国家权力息息相关。

加密货币对政府而言既是威胁也是机遇,因为与依赖美元、SWIFT讯息系统和代理银行网络等机构的传统金融系统不同,价值可以在没有中介的情况下跨境转移。

TRM Labs报告称,某些国家已诉诸加密货币来规避限制,并为原本会受到制裁限制的行动提供资金。

还有一些国家正尝试使用基于区块链的系统来更新支付方式、加强财政包容性并提高监管问责制。

这种双重应用使加密货币成为一种战略工具,而非中立的技术。朝鲜是迄今为止政府支持的非法加密货币活动最显著的案例。

TRM Labs的调查显示,在过去五年中,朝鲜政府的网络部门通过入侵交易所、去中心化金融科技协议和跨链桥,窃取了数十亿美元。

2025年2月涉及Bybit交易所的一起重大事件,显示了这些行动的规模。

根据TRM Labs的说法,这些盗窃所得与资助该国的核武器和弹道导弹计划有关。

Chainalysis于2025年12月发布的一份报告中的独立数据强调了威胁的规模。

朝鲜黑客在2025年窃取了至少20.2亿美元的加密货币,尽管发动的攻击次数较少,但较前一年增长了51%。

该报告估计朝鲜累计窃取的加密货币达67.5亿美元,与朝鲜相关的行为者在2025年造成了76%的服务入侵事件。

调查人员表示,被盗资金通常通过混币器和隐私工具进行洗钱,在多个区块链之间转移,转换为稳定币,最终通过场外交易经纪商和外国交易所套现,这些交易所通常位于亚洲。

加密货币成为受制裁经济体的次要生命线

在2022年入侵乌克兰后被排除在主要西方金融系统之外,俄罗斯也尝试了数字资产。

俄罗斯和伊朗的中介机构已测试基于加密货币的贸易以绕过美元,而亲俄团体则为与军事相关的事业筹集数字资产。

工业规模的挖矿作业也在将国内能源转化为可在国外变现的资产方面发挥了作用。

伊朗采取了不同的方法,正式将加密货币挖矿纳入其经济战略。

政府于2019年将Bitcoin挖矿合法化,并使用国内开采的BTC来支付进口费用和减轻制裁压力。

TRM Labs表示,伊朗的矿工为全球哈希率贡献了可观的份额,开采的资产出售给中央银行,随后通过地区中介机构用于受制裁的贸易。

与此同时,TRM Labs指出加密货币基础设施的更广泛、非对抗性采用。

根据2025年12月的TRM报告,在委内瑞拉,恶化的经济状况和疲软的玻利瓦尔推动了日常支付对稳定币的依赖增加。

在美国、欧洲、日本和新加坡,监管机构正在使用区块链分析来加强制裁执行、追踪勒索软件收益并改善监督。

此外,T3金融犯罪部门等举措通过协调的公私合作努力,冻结了超过3亿美元的犯罪资产。