Tom Yeung siin.
Mingi nädal tagasi rõhutas InvestorPlace vanemanalüütik Eric Fry, kuidas üks tema viimaseid valikuid on nüüd isegi suurem kasvupotentsiaaliga kui Nvidia Corp. (NVDA). Kuigi Nvidia-l on ikka veel kasvuruumi, võivad väiksemad AI-ettevõtted saavutada suhetlikult veel paremaid tulemusi.
Investorite jaoks on see kõik, mis loeb.
Seega soovin selle pühapäeva Digesti jaoks jätta Ericul selgitada, miks ta on silmas pidanud uut potensiaalset kümnekordset kasvajat ja miks see aktsia võiks olla ka teie portfellis.
Üle andmine, Eric…
On üks lihtne probleem, kui investeerida ettevõttesse nagu Nvidia Corp. (NVDA):
Sellel 5 triljoni dollari suurusel aktsial on ainult nii palju kasvuvõimalust.
- Kui aktsiad kahekordistuksid, oleks Nvidia väärtus suurem kui Hollandi Ida-India Kompaniil (VOC), ajaloos kõige väärtuslikum ettevõte inflatsioonikorras ($8 triljonit)
- Kui see kolmekordistuks, oleks Nvidia väärtus suurem kui kogu Jaapani ja Suurbritannia aktsiaturg kokku ($12 triljonit)
- Ja kui see kasvaks 10-kordseks, oleks Nvidia väärtus peaaegu sama suur kui kogu Ameerika Ühendriikide aktsiaturg ($75 triljonit).
Nagu kuldkalal akvaariumis, on iga ettevõtte kasv piiratud majandusega, milles nad „ujuvad“. Ja kui edukas Nvidia ka ei saaks, on see ikka piiratud 8,3 miljardi potentsiaalse kliendiga… vähemalt seni, kuni nad ei leiaks välja, kuidas müüa AI-tšipe ka jänesest ja hiirtest.
Ma usun täielikult, et Nvidia on imeline ettevõte. Tegelikult olen ma hiljuti võrreldud maailma kõige väärtuslikumat ettevõtet Ameerika ajaloo kõige kuulsamaga baseballimängijaga – Babe Ruth’ga. Selle tšipitootja lööb ikka kodutäisi ja aktsiate väärtus võib veel tõusta vähemalt 30%, eriti pärast hiljutist karmi müügihooaega.
Aga ma arvan, et te saate seda paremini.
30% tagasitulu on Wall Streetil algtaseme tingimus… midagi, mida saab teenida kõrgdividendilise aktsiaga kolme-nelja aastaga või õiges ZIP-koodis asuva maja ostmisega. Tegelikult tõusis minu vanema Lexusi väärtus 2021. aastal 30%, olles lihtsalt parklas.
Seepärast olen oma karjääri ehitatud 1000% võitjate leidmisel – erakordselt suure kasvuga aktsiatel, mis võivad tõusta 10-kordseks või rohkem. Enamik inimesi peab oma kogu karjääri jooksul ostma vaid kaks-kolm sellist aktsiat, et teha elu muutvat summa raha. Ma olen neid leidnud üle 40.
Mingi aasta tagasi keskendusin tšipitootjatele nagu Advanced Micro Devices Inc. (AMD) ja andmeserveriettevõtetele nagu Oracle Corp. (ORCL). Need „teise laine“ AI-võitjad kasvasid endiselt kiiresti, samas kui Nvidia kasv oli juba tasapinnale jõudnud.
Nüüd, kui need lood on välja mängitud, olen pöördunud tähelepanu kolmandasse AI-ettevõtete lainesse: „Võimaldajatesse“.
Need palju väiksemad firmad pakuvad AI-ehitusprojektidele „käruid ja kaevureid“ ning on uus aktsiate grupp, mille väärtus võib tõusta 10-kordseks.
Need on ettevõtted, mida ma praegu soovitan.
Tegelikult lisasin hiljuti ühe oma juhttootele, Fry’s Investment Report.
Seega soovin täna teile рассказать sellest vähe tuntud energiakompaniast, millel on uskumatud võimalused.
Seejärel jagan teile, kuidas leida veel rohkem „Võimaldaja“-ettevõtteid, millel on suurem kasvupotentsiaal kui Nvidia-l.
Asume kohe sisse…
AI energia probleem
Me kõik teame, et elektri hind Ameerikas on kallinud. Keskmisele majapidamisele maksab elektritasu nüüd umbes $2000 aastas ehk 2,5 korda rohkem kui aastal 2000.
See summa on veelgi kõrgem täiesti dereguleeritud osariikides, näiteks Massachusettsis ja Marylandis, kus erasektor ettevõtted võivad ise oma hinnad määrata.
Nüüd ei saa me süüdistada energiakulusid. Henry Hubi maagaasi hind on tõusnud aastast 2000 aastas 2026 $2,42 ühikus $2,94-ni… 21% tõus 26 aastas. (Jälle – minu auto tegi seda ja veelgi rohkem 12 kuu jooksul.)
„Ahneid“ energiakompaniisid ei ole ka vastutavad hinna tõusu eest… vähemalt mitte täielikult. Näiteks Massachusettsi suurim erasektor energiakompania on olnud viimase 10 aasta jooksul 9 aastat järjest rahavoogudes negatiivne ja tal on raske täita oma dividendimakseid.
Tegelikult on põhjuseks see, et Ameerika ei tooda piisavalt elektrit.
Enamik Ameerika süsiplangutele põhinevatest elektrijaamadest ehitati 40–60 aastat tagasi ja nad jõuavad kõik korraga oma eluea lõppu. Loodusliku gaasi abil toodetud elekter on täitnud umbes kahe kolmandiku sellest lüngast, kuid see on jõudnud oma piirini gaasiturbiinide ja torujuhtmete puudumise tõttu. Rannikuvälise tuuleenergia osas on osutunud fenomenaalselt kallis. Eespool mainitud Massachusettsi energiakompania on juba kaotanud oma tuuleprojektides $2,5 miljardit… ja see summa kasvab veelgi.
Tegelikult näeb Ameerika elektri tootmise kasv välja nagu ümardusviga võrreldes riikidega nagu Hiina. Allpool olev graafik räägib seda ise.
Ja nüüd muutub pingetugevus veelgi halvemaks tänu kunstlikule intelligentsusele. Andmeserverid kasutavad juba umbes 5% Ameerika Ühendriikide elektrist ja nad on alles alguses.
Näiteks „Stratos“ AI-andmeserver, mille plaanitakse ehitada Box Elder County-s, Utahis, vajab 9 gigavatti elektrit – rohkem kui kogu riik praegu kasutab. Kui prognoosid on õiged, vajame 2032. aastaks AI-nõudluse järgimiseks 12–20 sellist „Stratos“-suurust projekti.
See on palju elektrit.
Selle trendi äärmiseks kasutamiseks teavad pikaajalised lugejad, et olen valinud mitu maagaasiprojekti, mis on ületanud paljusid „ilmselgeid“ AI-projekte, näiteks Nvidia.
Aga nüüd pööravad nii Ameerika andmeserverid kui ka energiakompaniisid tähelepanu teisele energiaväljale…
Päike paistab ka
Päikeseelekter.
See katkeline elektri allikas on muutunud üllatavalt populaarseks viisiks generaatorvõimsuse suurendamiseks. Päikeseplaadid on odavad, akumulatsioonimahtude kasutamine on elujõuline ja tehnoloogiat toetavad mõlemad poliitilised erakonnad.
Mu koduriik California juhib ikka riiki paigaldatud päikeseelektri võimsuse poolest, kuid Texas, teisel kohal, on peaaegu jõudnud temaga ühteks. Florida, Arizona ja Põhja-Carolina täidavad järgmised kolm kohta.
Tegelikult prognoositakse, et 2026. aastal pärineb 51% Ameerika elektrivõrgu laiendustest päikeseelektrest ja veel 28% akumulatsioonimahtudest, kohaselt USA Energiateabe Administratsiooni (EIA) andmetele. Enamik toimub Lõuna- ja Lõuna-Kesk-Ameerikas.
Päikeseelekter ja akumulatsioonimahtud domineerivad uute elektri lisamiste seas sel aastal.
Allikas: EIA
See loob bonanza päikeseelektriaktsiatele, mille väärtus on tõusnud viimase aasta jooksul 84%.
Päikeseelekter on ka üllatavalt kasulik AI-andmeserveritele. Päikeseenergia tootmine vastab ettevõtlusliku AI kasutuse 9–5 töökoormale (mitte mainimata AI-andmeserverite külmutusnõudluste tipptaseme), ja paljud osariikide energiakompaniisid lubavad nüüd uutel andmeserveritel „üleliinida“ võrguühenduse, kui nad lisavad päikese- ja akumulatsioonimahtude võimsust. BloombergNEF hinnangul võib akumulatsioonimahtude kasutamine andmeserveri võrguühenduse ajakava viis aastat lühendada – igavene aeg AI-rüstis.
Nüüd on palju hirmuärkavaid päikeseelektriettevõtteid. Tööstus on teravnud konkurentsi tõttu aastate pikkuste rahvusvaheliste hindade alla surumiste tõttu ja Hiinaga seotud ettevõtted kontrollivad praegu 80–90% päikeseelektri komponentidest.
Läänefirmad nagu Canadian Solar Inc. (CSIQ) peavad maksma oma hiinlaste tarnijatele nende nõutavat. Me oleme juba näinud sel aastal kahte suurt päikeseelektriettevõtte pankrotti: SOLON Corp. ja Freedom Forever. Viimane ironiliselt nimetatud firma uurib nüüd Texas osariik pettuse kahtlusega.
Aga ma usun, et olen leidnud innovaatilise energiakompania, mis peaks tegema palju paremini.
See ettevõte on arendanud akumulatsioonimahtude tehnoloogiat, mis neelab ja siledab AI-andmeserverite nõudluse ja päikeseelektri tootmise vahelisi ägedaid kõikumisi. See lahendab mitmeaastast probleemi, mis on vaevanud andmeserverite tööstust.
Näiteks juulis 2024 põhjustas väike elektriline häire Põhja-Virginia „Andmeserverite alees“, mis kestis vaid mõni millisekund, hädaolukorra väljalülitused, mis lõpetasid korraga 1,5 gigavatti koormat võrgust – sama palju kui ühe keskmise suurusega linna väljalülitamine. Virginia ja Marylandi elektrijaamadelt nõuti väljundvõimsuse vähendamist kaskaadkahjustuste ennetamiseks ja insenerid peavad siis andmeserverid võrguga käsitsi ühendama.
See ettevõte aitab selliste ägedate kõikumiste ennetamisel, muutes andmeserverid lihtsamaks võrguga ühendada. Kasv on oodata suurt.
Nvidia on imeline ettevõte. Olen seda juba varem öelnud ja ütlen seda uuesti. Aga imelikud ettevõtted ja imelikud tagasitulud on erinevad asjad – eriti siis, kui ettevõte on juba väärt 5 triljonit dollarit.
See kuldkalal on peaaegu ületanud oma akvaariumi.
Täna kirjeldatud energiakompania ujub veel avameres.
Oodatakse, et tulude kasv pöördub eelmise aasta miinus 16% -st selle aasta pluss 48%-ks ja püsib pärast seda 20% piirkonnas. Ettevõte on oodata positiivse tasakaalu saavutamist selle aasta jooksul ja kasumid hakkavad kogunema finantsaastal 2027.
Selle tehnoloogia lahendab probleemi, mis maksab andmeserveritele miljardeid. Ja selle aktsia pole veel avastatud investorite poolt, kes vaatavad ikka Nvidia poole.
Sealt pärinevad 1000% võitjad. Mitte kõige kuulsamast kalast akvaariumis – vaid neist, keda seni keegi ei vaatle.
Saate klõpsata siin, et teada saada selle AI-energiakompania nimi.
Parimate soovidega,
Eric Fry
Toimetaja, Smart Money
