قیمت ارز دیجیتال بیت کوین (BTC): ترس شدید، خروج سرمایه از ETF، و کف احتمالی — BTC از اینجا به کجا می‌رود؟

TLDR

• ارز دیجیتال بیت کوین در نزدیکی میانگین متحرک ۲۰۰ هفته‌ای خود معامله می‌شود، سطحی که تاریخاً در پایان بازارهای نزولی مشاهده شده است
• شاخص ترس و طمع کریپتو به ۹ کاهش یافته و عمیقاً در محدوده «ترس شدید» قرار دارد
• CryptoQuant کف ساختاری احتمالی را در نزدیکی ۵۳,۶۰۰ دلار، قیمت تحقق‌یافته فعلی ارز دیجیتال بیت کوین، تخمین می‌زند
• تورم (CPI) شاخص قیمت مصرف کننده آمریکا در ماه مه به ۴.۲٪ سالانه رسید، بالاترین سطح از اوایل ۲۰۲۳، که فشار بر BTC را افزایش داده است
• بازارهای مشتقات برخی فعالیت‌های خرید را نشان می‌دهند و قراردادهای باز فیوچرز BTC تقریباً ۲٪ افزایش یافته و به ۴۵.۷۱ میلیارد دلار رسیده است

ارز دیجیتال بیت کوین در نزدیکی سطحی معامله می‌شود که تنها در عمیق‌ترین بخش‌های بازارهای نزولی گذشته ظاهر شده است. روز پنج‌شنبه، BTC در محدوده ۶۲,۱۵۰ تا ۶۲,۶۲۳ دلار دست‌به‌دست شد، حدود ۲٪ در روز افزایش یافت اما در مقیاس هفتگی همچنان پایین‌تر است.

این ارز دیجیتال در اوایل این هفته به طور مختصر زیر ۶۰,۰۰۰ دلار شکست — اولین بار از سال ۲۰۲۴.

پلتفرم تحلیل بلاک چین Checkonchain نشان می‌دهد BTC به میانگین متحرک ۲۰۰ هفته‌ای خود نزدیک شده است. این موضوع ارز دیجیتال بیت کوین را در ۱۰٪ پایینی کل محدوده ارزش‌گذاری تاریخی‌اش قرار می‌دهد.

شاخص ترس و طمع کریپتو در ۹ از ۱۰۰ قرار دارد. این عدد از ۱۱ هفته گذشته و ۴۸ یک ماه پیش کاهش یافته است.

Wu Blockchain داده‌هایی از CryptoQuant را در شبکه‌های اجتماعی به اشتراک گذاشت و تأکید کرد که این شرکت تحلیلی کف احتمالی ارز دیجیتال بیت کوین را در نزدیکی ۵۳,۶۰۰ دلار، یعنی قیمت تحقق‌یافته فعلی آن، می‌بیند. Julio Moreno، رئیس تحقیقات CryptoQuant، گفت قیمت تحقق‌یافته تاریخاً «سطحی است که کف را تأیید می‌کند»، اما تأکید کرد این تنها یک «کاندیدای کف ارزش‌گذاری» است، نه یک کف چرخه تأییدشده.

Moreno افزود که یک بازیابی واقعی نیازمند «بازیابی سازنده تقاضا، شرطی که هنوز در داده‌ها قابل مشاهده نیست» می‌باشد. داده‌های CryptoQuant نشان می‌دهد تقاضای کل هفته گذشته ۶۵۲,۰۰۰ BTC کاهش یافت و رشد تقاضای ETF در ۳۰ روز به ۷۴,۰۰۰- BTC رسید.

خروج سرمایه از ETF و فشار کلان اقتصادی

قیمت‌های مصرف‌کننده آمریکا در ماه مه ۴.۲٪ نسبت به سال قبل افزایش یافت، سریع‌ترین سرعت از اوایل ۲۰۲۳. هزینه‌های انرژی مرتبط با درگیری آمریکا و ایران تورم اصلی را بالاتر برد، هرچند (CPI) شاخص قیمت مصرف کننده هسته‌ای ملایم‌تر از انتظار بود.

Yves Renno، رئیس معاملات در Wirex، اشاره کرد که احتمال تصویب قانون Clarity آمریکا در سال ۲۰۲۶ در Polymarket از ۶۲٪ به ۴۸٪ در این هفته کاهش یافت. او گفت جلسه FOMC در ۱۶ تا ۱۷ ژوئن کلیدی خواهد بود و ارز دیجیتال بیت کوین بسته به لحن فدرال رزرو یا به سمت ۶۸,۰۰۰ تا ۷۲,۰۰۰ دلار صعود خواهد کرد یا زیر ۶۰,۰۰۰ دلار خواهد شکست.

خروج سرمایه از ETF همچنان یک عامل بازدارنده است. خروج خالص رکوردشکن پول نهادی را برای چندین جلسه متوالی از محصولات ارز دیجیتال بیت کوین خارج کرده است.

سیگنال‌های درون زنجیره‌ای و فعالیت مشتقات

Benjamin Cowen، تحلیلگر چرخه، می‌گوید چرخه چهارساله دست نخورده باقی مانده و انتظار دارد ارز دیجیتال بیت کوین احتمالاً در اکتبر به کف برسد. او تأکید کرد که ارز دیجیتال بیت کوین در حال حاضر از میانگین متحرک ۲۰۰ هفته‌ای جهش می‌کند و قیمت در نمودار هفتگی در محدوده طلایی فیبوناچی معامله می‌شود.

سایر تحلیلگران احتمال شکل‌گیری یک کف دوگانه در نمودار روزانه را با حجم‌های حمایتی بزرگ در محدوده فعلی مطرح کرده‌اند.

داده‌های CoinGlass نشان می‌دهد قراردادهای باز فیوچرز BTC در ۲۴ ساعت تقریباً ۲٪ افزایش یافته و به ۴۵.۷۱ میلیارد دلار رسیده است. CME، Binance و OKX هر کدام شاهد افزایش قراردادهای باز به ترتیب ۵٪، ۲٪ و ۴٪ بودند.

Glassnode گزارش داد که دارندگان کوتاه‌مدت در ضرر هستند و زیان‌های تحقق‌یافته در حال شتاب گرفتن است، در حالی که بازارهای آپشن همچنان ریسک بالا را در قیمت‌گذاری لحاظ می‌کنند.

تا روز پنج‌شنبه، BTC در حدود ۶۲,۱۵۰ دلار معامله می‌شد و بازار کریپتو گسترده‌تر سودهای اندکی را ثبت کرد که زیان‌های این هفته را جبران نکرده است.

The post Bitcoin (BTC) Price: Extreme Fear, ETF Outflows, and a Potential Bottom — Where Does BTC Go From Here? appeared first on CoinCentral.