اخبار عرضه اولیه سهام SpaceX: SpaceX ایلان ماسک عرضه رکورد ۷۵ میلیارد دلاری را با قیمت ۱۳۵ دلار به ازای هر سهم قیمت‌گذاری کرد

TLDR

SpaceX رسماً قیمت عرضه اولیه عمومی خود را ۱۳۵ دلار به ازای هر سهم تعیین کرد، ۷۵ میلیارد دلار جمع‌آوری نمود و شرکت را برای شروع معامله در Nasdaq با نماد SPCX آماده کرد؛ این بزرگ‌ترین عرضه اولیه عمومی ثبت‌شده در تاریخ است.

این شرکت که به طور رسمی با نام Space Exploration Technologies Corp. شناخته می‌شود، ۵۵۵.۶ میلیون سهم را با قیمت ثابت به پذیره‌نویسان فروخت. بر اساس ۱۳.۰۸ میلیارد سهم در دست سهامداران، این عرضه ارزش SpaceX را حدود ۱.۷۷ تریلیون دلار برآورد می‌کند و شرکت فضایی، اینترنت ماهواره‌ای و هوش مصنوعی ایلان ماسک را در میان ارزشمندترین شرکت‌های عمومی جهان قرار می‌دهد.

این عرضه اولیه عمومی از رکورد ورود آرامکو عربستان در سال ۲۰۱۹ که ۲۵.۶ میلیارد دلار جمع‌آوری کرده بود و تا پیش از این بزرگ‌ترین عرضه عمومی به شمار می‌رفت، پیشی گرفت. در سطح قیمت‌گذاری SpaceX، ارزش بازار شرکت از شرکت‌های بزرگ عمومی از جمله JPMorgan Chase، Berkshire Hathaway، Eli Lilly، Meta Platforms و Tesla نیز فراتر رفته است.

SpaceX قیمت ثابت عرضه اولیه عمومی را پیش از ورود به Nasdaq تعیین می‌کند

SpaceX که سناتور وارن خواستار تأخیر آن شده بود، مسیر غیرمعمولی را در پیش گرفت و قیمت عرضه اولیه عمومی خود را پیش از تکمیل کامل فرآیند سنتی قیمت‌گذاری، ۱۳۵ دلار تعیین کرد. در اکثر عرضه‌های عمومی، بانک‌ها سفارشات سرمایه‌گذاران را در طول جاده‌نمایی (roadshow) جمع‌آوری کرده و قیمت‌گذاری را بر اساس تقاضا تنظیم می‌کنند، اما SpaceX از ساختار قیمت ثابت استفاده کرد.

شرکت قیمت‌گذاری را از طریق به‌روزرسانی وب‌سایت و ارائه مدرک به کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) تأیید کرد. قیمت‌گذاری کمی پس از ساعت ۱۵:۰۰ به وقت EDT، پیش از بسته شدن بازارهای آمریکا اعلام شد که این نیز با رویه معمول اعلام قیمت‌های عرضه اولیه عمومی پس از پایان معاملات عادی تفاوت داشت.

گزارش‌ها حاکی از آن است که تقاضای سرمایه‌گذاران چندین برابر سهام موجود بوده است. گفته می‌شود عرضه SpaceX حدود چهار برابر عرضه موجود تقاضا جذب کرده، در حالی که پذیره‌نویسان نیز اختیار فروش ۸۳.۳ میلیون سهم اضافی را دارند. در صورت اعمال با قیمت عرضه اولیه عمومی ۱۳۵ دلار، این اختیار می‌تواند حدود ۱۱ میلیارد دلار بیشتر جمع‌آوری کند.

Goldman Sachs، Morgan Stanley، BofA Securities، Citigroup و JPMorgan مدیران مشترک ثبت دفتر این عرضه هستند.

ماسک کنترل رأی را حفظ می‌کند در حالی که سهامداران عمده سود می‌برند

انتظار می‌رود این عرضه اولیه عمومی سودهای کلانی برای سهامداران عمده SpaceX به ارمغان بیاورد که ماسک در رأس آن‌ها قرار دارد. او کمتر از ۸۵۰ میلیون سهم کلاس A دارد که هر کدام یک رأی دارد و همچنین مستحق ۵.۶ میلیارد سهم کلاس B است که هر کدام ۱۰ رأی دارد.

پس از عرضه اولیه عمومی، انتظار می‌رود ماسک حدود ۸۲ درصد از قدرت رأی SpaceX را در اختیار داشته باشد. ساختار حاکمیتی شرکت کنترل قوی بنیانگذار را حتی با دسترسی سرمایه‌گذاران عمومی به سهام، حفظ می‌کند.

آنتونیو گراسیاس، بنیانگذار و مدیرعامل Valor Management، قرار است ۵۰۳.۴ میلیون سهم داشته باشد که موقعیت او را در قیمت عرضه اولیه عمومی به ارزش نزدیک به ۶۸ میلیارد دلار می‌رساند. عضو هیئت مدیره و سرمایه‌گذار SpaceX، Luke Nosek، حدود ۳۳ میلیون سهم دارد، در حالی که مدیر ارشد عملیاتی Gwynne Shotwell تقریباً ۱۲.۶ میلیون سهم در اختیار دارد.

این عرضه همچنین پتانسیل سود برای صدها حامی سرمایه‌گذاری خطرپذیر و سرمایه‌گذاران کوچک‌تری را ایجاد می‌کند که از طریق وسایل نقلیه با هدف خاص (SPV) در دوران شرکت خصوصی SpaceX سهمی کسب کرده بودند. شرکت پیش از عرضه عمومی خود، حدود ۴۰ میلیارد دلار سرمایه خصوصی جمع‌آوری کرد.

درآمد و ارزش‌گذاری Starlink در آزمون بازار

ورود SpaceX به بازار عمومی، تقاضای سرمایه‌گذاران برای شرکتی را که ارزش‌گذاری آن به پرتاب‌های فضایی، اینترنت ماهواره‌ای Starlink، زیرساخت هوش مصنوعی و پروژه‌های آینده بستگی دارد، محک می‌زند. شرکت اعلام کرد فرصت بازار آن ۲۸.۵ تریلیون دلار است، در حالی که Starlink در حال حاضر بیشتر درآمد آن را تأمین می‌کند.

SpaceX اعلام کرد کسب‌وکار پرتاب آن در طول سه سال گذشته مسئول بیش از چهار پنجم جرم ارسال‌شده به مدار بوده است. Starlink به میلیون‌ها مشتری مصرف‌کننده، سازمانی و دولتی در ۱۶۴ کشور، سرزمین و بازار دیگر خدمات ارائه می‌دهد.

شرکت همچنین یک قرارداد چندساله خدمات ابری با Google از مجموعه Alphabet منعقد کرده است تا ظرفیت محاسباتی را تأمین کند. استراتژی گسترده‌تر آن شامل xAI، زیرساخت محاسباتی هوش مصنوعی، خدمات پرتاب، پهنای باند ماهواره‌ای و توسعه بلندمدت فضایی می‌شود.

تحلیلگران سؤالاتی را درباره توانایی SpaceX در توجیه ارزش‌گذاری ۱.۷۷ تریلیون دلاری خود مطرح کرده‌اند، به ویژه به این دلیل که شرکت سال گذشته زیان داشت و همچنان به قراردادهای بزرگ دولتی وابسته است. در عین حال، تقاضای سرمایه‌گذاران به دلیل موقعیت SpaceX در موشک‌های قابل استفاده مجدد، پهنای باند ماهواره‌ای و زیرساخت فضایی قوی باقی مانده است.

قرارداد مصنوعی SPCX مرتبط با SpaceX در Hyperliquid اخیراً سهام را نزدیک به ۱۶۷ دلار قیمت‌گذاری کرده است که نشان می‌دهد معامله‌گران انتظار دارند در روز اول صرف قیمتی بالاتر از قیمت عرضه اولیه عمومی ۱۳۵ دلار وجود داشته باشد. انتظار می‌رود معاملات سهام SpaceX از روز جمعه آغاز شود و اولین جلسه احتمالاً نشان خواهد داد که سرمایه‌گذاران عمومی چه ارزشی برای بزرگ‌ترین عرضه اولیه عمومی در تاریخ بازار قائل هستند.

The post SpaceX IPO News: Elon Musk's SpaceX Prices Record $75B Offering at $135 a Share appeared first on CoinCentral.