Para empresas cansadas de dizer não aos pagamentos em cripto, a CoinCircuit tem uma resposta

Chidubem Ogbuefi, o Diretor Executivo (CEO) e fundador da CoinCircuit, uma startup nigeriana de pagamentos cripto, carrega mais dinheiro em cripto do que em dinheiro vivo.

Para ele, pagar com ativos digitais é frequentemente mais simples do que converter para naira, esperar por transferências bancárias ou lidar com levantamentos em terminais de ponto de venda (PoS). 

No entanto, essa 'conveniência cripto' não se traduz em casos de uso no mundo real. 

Nas lojas de Lagos, restaurantes e estabelecimentos comerciais, a resposta é geralmente a mesma quando ele pede para pagar com cripto: não. Isso frustrou-o.

"Esse atrito foi o que me levou a construir a CoinCircuit," disse Ogbuefi. "Não porque as pessoas não têm cripto, mas porque as empresas não querem lidar com isso."

A CoinCircuit, que foi lançada em dezembro de 2025, é uma startup nigeriana que está a construir infraestrutura de pagamento que permite que empresas e indivíduos aceitem pagamentos em cripto sem se tornarem empresas de cripto. 

O produto situa-se entre clientes que querem pagar com ativos digitais e comerciantes que preferem receber naira ou stablecoins sem se preocupar com carteiras, volatilidade ou conformidade.

Ogbuefi descreve-o como um produto semelhante ao Paystack se o gigante nigeriano de pagamentos se concentrasse inteiramente em ativos digitais. O Paystack permite que as empresas aceitem pagamentos de clientes em diferentes moedas locais.

Carregando cripto, vivendo em fiat

O hábito de Ogbuefi de gastar cripto é invulgar na Nigéria, onde a naira fiat ainda domina as transações diárias. 

Ele não contesta essa realidade. O que ele argumenta é que a forma como a cripto é usada na Nigéria é frequentemente mal compreendida.

Já existe um grande volume de atividade cripto, mas raramente aparece nas caixas de supermercados ou balcões de restaurantes. 

Os pagamentos acontecem de forma privada, peer-to-peer, ou fora de ambientes comerciais formais. Quando os clientes querem gastar cripto em espaços públicos, a infraestrutura está em falta.

"Muitas vezes, as pessoas entram em lojas e perguntam se podem pagar com cripto," disse Ogbuefi. "Quando a resposta é não, elas simplesmente saem. Eu também faço isso."

O problema, da sua perspetiva, não é a procura. É o design. 

A maioria das ferramentas de pagamento cripto existentes ou exclui completamente a Nigéria ou assume que os comerciantes querem custodiar ativos digitais eles próprios. Plataformas globais como CoinPayments ou Binance Pay frequentemente não suportam países africanos, ou restringem a faturação em moeda local.

"Não se pode gerar faturas em naira ou cedis ganeses," disse ele. "Por isso quis resolver tudo num único produto."

Como funciona a CoinCircuit, sem forçar os comerciantes a usar cripto

O design da CoinCircuit começa com uma abordagem focada na conformidade. 

Uma vez integrados, os utilizadores identificam-se como indivíduos—tais como solopreneurs, freelancers ou criadores de conteúdo—ou como comerciantes e empresas registadas. 

Os utilizadores empresariais são obrigados a submeter documentos da Corporate Affairs Commission (CAC) ou registos regulamentares equivalentes. Os indivíduos submetem identificação pessoal. Todos os utilizadores completam verificações know-your-customer (KYC) para permitir monitorização de transações.

Uma vez aprovados, os utilizadores ligam duas coisas: uma conta bancária fiat local e, opcionalmente, uma carteira cripto. Então a CoinCircuit torna-se uma camada que se situa entre clientes e comerciantes, traduzindo uma preferência de pagamento noutra.

Um comerciante pode criar uma página de pagamento para uso em loja ou online. A página é personalizada com o nome e logótipo da empresa e pode ser acedida através de um link ou um código Quick Response (QR) impresso. Quando os clientes digitalizam o código, são levados para uma página de checkout onde inserem o valor que querem pagar.

O que importa é como o valor é cotado. Um comerciante pode escolher cotar preços em naira ou em dólares dos Estados Unidos. Se a página estiver definida para naira, o cliente vê naira. Se estiver definida para dólares, o cliente vê dólares. A CoinCircuit trata de todo o resto.

Trabalhando com prestadores de serviços, a startup permite que a liquidação aconteça em tempo real. Se um cliente paga usando cripto ou stablecoins, o comerciante pode receber naira diretamente numa conta bancária ou receber stablecoins como Tether (USDT) numa carteira, dependendo da sua preferência.

"A lógica por detrás disto é que está a cotar os seus clientes numa moeda que eles entendem, enquanto recebe uma moeda que você entende," disse Ogbuefi. "Vamos adicionar mais moedas como cedis ganeses, xelins quenianos e rand sul-africano, para ajudar os comerciantes a expandir a sua cobrança de pagamentos para um mercado mais amplo."

Para além da liquidação em moeda local e estrangeira, a CoinCircuit suporta pagamentos numa variedade de criptomoedas e stablecoins, incluindo Ether (ETH), Solana (SOL), TRON (TRX), Binance Coin (BNB), USD Coin (USDC) e Tether (USDT). 

Os comerciantes e até criadores da CoinCircuit podem criar faturas e enviar para clientes, que podem escolher pagar em cripto ou moedas fiat. Fonte da Imagem: TechCabal.

Estes pagamentos são processados através de múltiplas redes blockchain, incluindo Ethereum, Binance Chain, Solana e TRON, com taxas de transação tipicamente abaixo de $1. 

Ogbuefi disse que a startup planeia expandir o suporte para ativos cripto e redes adicionais ao longo do tempo, à medida que adapta o produto às preferências de pagamento de diferentes mercados.

Esta flexibilidade do produto funciona para ambos os lados: Comerciantes nativos em cripto que preferem deter ativos digitais podem cotar clientes em naira ou dólares e ainda assim receber criptomoedas ou stablecoins. 

Os comerciantes podem aceitar pagamentos de clientes que pagam com cripto e receber apenas moeda local.

A CoinCircuit não detém fundos de clientes, segundo Ogbuefi. Quando um pagamento é efetuado, o ativo cripto é automaticamente trocado através de um prestador de serviços financeiros cripto que fornece liquidez e cobertura regulatória. O prestador de serviços ganha dinheiro com spreads de câmbio, enquanto a CoinCircuit cobra uma taxa de 1% das transações de clientes.

Por exemplo, quando um cliente completa uma transação de $10, a CoinCircuit cobra $0,1 em taxas.

Ogbuefi disse que a estrutura permite à CoinCircuit operar sem tocar em depósitos, oferecendo ainda liquidação imediata, uma característica que ele considera essencial para a confiança.

"Os proprietários de empresas não devem esperar para receber o seu dinheiro," disse ele. "Assim que o seu cliente paga com cripto, você recebe o seu dinheiro instantaneamente."

Esta imediatez é importante num mercado onde atrasos e pagamentos falhados desempenham um grande papel no ceticismo e desconfiança dos clientes. 

Construído de forma enxuta, construído cedo

A CoinCircuit começou em 2025 com $2.000 das poupanças pessoais do fundador. Ogbuefi, que iniciou a sua jornada tecnológica como engenheiro de software e blockchain, lidera a empresa como único fundador e CEO técnico; a startup opera com uma equipa enxuta de cinco pessoas, incluindo engenheiros e um único profissional de marketing.

Os custos operacionais da CoinCircuit permanecem baixos, disse Ogbuefi, rondando entre $100–$200 por mês. Ainda nos seus primeiros dias, Ogbuefi diz que atualmente constrói o produto do próprio bolso e ainda não está a ganhar com o negócio.

Por baixo do capô, a CoinCircuit funciona com uma arquitetura orientada a eventos, projetada para lidar com múltiplas moedas e blockchains simultaneamente. Endereços de pagamento temporários são gerados para cada transação e expiram após o uso, espelhando como as sessões de pagamento tradicionais expiram.

Também opera um chatbot agente, CoinCircuit AI, incorporado no painel do comerciante. Os comerciantes podem fazer perguntas sobre volume de transações, comportamento do cliente ou desempenho empresarial, e receber respostas sobre a saúde do seu negócio.

"Construímos o agente de IA usando ChatGPT," disse Ogbuefi. "Não tivemos de construir um modelo próprio. Construímos uma lista de ferramentas e demos ao [ChatGPT] acesso a tudo o que poderia usar para treinar o modelo, incluindo acesso a funções de pesquisa na web. Fora do custo de desenvolvimento, não nos custa nada [para executar a CoinCircuit], porque está simplesmente a dar capacidades a um modelo existente para aceder às suas ferramentas e fluxo de trabalho."

A abordagem reflete a filosofia mais ampla da empresa: construir de forma restrita, evitar infraestrutura desnecessária e gastar apenas onde melhora diretamente o produto.

"Eu não queria guardar cripto"

Desde o seu lançamento, a CoinCircuit diz ter processado mais de ₦12 milhões ($8.500) em transações, impulsionadas em grande parte por negócios de retalho, marcas de vestuário, restaurantes, hotéis, estabelecimentos de fast-food e empresas de desembaraço aduaneiro. 

A maioria foi integrada através das ligações pessoais de Ogbuefi e outros comerciantes a quem ele apresentou e convenceu a adotar o produto.

Henry Paris, diretor criativo da Vanityiisland Atelier, uma marca de streetwear sediada em Lagos, foi um deles. Para Paris, a CoinCircuit resolveu um problema que ele tinha estado a evitar. Os clientes—na sua maioria jovens homens—continuavam a pedir para pagar com cripto. Ele continuava a dizer não.

"Eu não faço cripto," disse Paris. "Naquela altura, não queria guardar cripto ou preocupar-me em vendê-lo."

Depois de falar com Ogbuefi, Paris concordou em experimentar a CoinCircuit. A configuração demorou minutos. Ele imprimiu o código QR e colocou-o na sua loja.

"Todas as vezes que pagam com cripto, cai na minha conta bancária em naira," disse ele. "Foi isso que me surpreendeu."

Paris agora usa a CoinCircuit regularmente para pagamentos em loja. Os clientes digitalizam o código QR, pagam em cripto ou stablecoins, e recebem naira diretamente na sua conta bancária local. O sistema elimina a necessidade de gerir carteiras, volatilidade de preços ou passar por exchanges cripto para converter cripto de volta para naira.

Para além da conveniência, um benefício inesperado de usar a CoinCircuit, segundo Paris, tem sido o preço.

"Quando as pessoas pagam com cripto, geralmente recebo ligeiramente mais do que o preço de retalho," disse Paris, apontando para spreads FX quando os clientes convertem preços em naira em stablecoins indexadas ao dólar como USDT. "Nem presto atenção às taxas porque recebo sempre mais."

No entanto, Paris é realista sobre o papel da CoinCircuit para os comerciantes. Embora resolva um problema periférico, ele diz que os comerciantes que operam negócios informais ainda podem ter dificuldade em ver o seu benefício real.

"Eu não diria que é crítico para a missão," disse ele. "O meu negócio funcionava com dinheiro, transferências e PoS antes. Mas é bom ter, especialmente para nativos cripto que querem pagar, e para comerciantes que não querem o stress."

Um produto como a CoinCircuit, se atingir escala, pode facilitar os gastos em cripto para nativos que preferem carregar ativos digitais. Também dá aos proprietários de empresas sem conhecimento e corporações de médio porte uma forma de aceder a um grupo demográfico mais jovem que usa cripto, sem se exporem a riscos relacionados com cripto.

Construindo com operadores maiores por perto

Poucos gateways de pagamento cripto já existem na Nigéria. Ogbuefi disse que experimentou esses produtos e achou-os insuficientes em duas áreas: valor do produto e usabilidade.

"Não me estavam a dar o que eu queria," disse ele. "Eu queria algo simples que pessoas que não entendem cripto possam configurar sozinhas."

Este foco influencia como Ogbuefi e a sua pequena equipa constroem a CoinCircuit: para esconder as complexidades de UX de usar cripto e torná-lo simples e intuitivo o suficiente para proprietários de empresas menos sofisticados começarem.

Ogbuefi também está muito consciente das ameaças ao seu negócio que existem. Várias fintechs nigerianas operam gateways de pagamento fiat, como o Paystack. O Paystack é propriedade da Stripe, uma empresa de pagamentos global que reintroduziu pagamentos em stablecoin em 2024. Por associação, o cofundador teorizou que não estaria fora de lugar para o gigante dos pagamentos tocar em moedas digitais.

Quando questionado se o Paystack—ou a Stripe por extensão—poderia eventualmente ameaçar a CoinCircuit ao permitir liquidações cripto, Ogbuefi mantém-se pragmático. O mercado principal da CoinCircuit é a Nigéria, onde pelo menos 25 milhões de pessoas usam ou detêm cripto.

"É uma probabilidade muito baixa por causa do regulador [o Banco Central da Nigéria]," disse ele. "Mas mesmo que eles [Paystack] o fizessem, a CoinCircuit ainda teria um negócio. Somos focados em cripto, e há coisas que fazemos que não fariam sentido para um generalista."

A CoinCircuit não está a tentar substituir pagamentos fiat ou converter comerciantes em crentes em cripto. Está simplesmente a adicionar outro rail, para que quando os clientes pedem para pagar com cripto, os comerciantes já não tenham de dizer não.