CME запускает фьючерсы на Волатильность Bitcoin, первые сделки уже заключены

TLDR

• CME запустила фьючерсы на волатильность Bitcoin, позволяющие трейдерам делать ставки на колебания цен, а не на направление торговли.
• DV Chain и Monarq Asset Management совершили первые блочные торговли в момент начала торгов по контрактам.
• Контракты отслеживают индекс CME CF Bitcoin Volatility Index, отражающий ожидаемую волатильность на четыре недели.
• Теперь трейдеры могут занимать позиции на ожидаемое движение рынка, не предсказывая, вырастет или упадёт bitcoin.
• CME расширила линейку криптодеривативов по мере роста объёма торгов и открытого интереса.

CME представила фьючерсы на индекс волатильности Bitcoin, предоставив трейдерам прямой способ торговать ожидаемыми колебаниями цен вместо направления торговли. DV Chain и Monarq Asset Management совершили первые блочные торговли в момент начала торгов по контрактам на прошлой неделе. Контракты отслеживают ожидаемую волатильность на четыре недели, что означает изменение подхода участников рынка к управлению рисками Bitcoin.

CME открывает торговлю на основе ожиданий волатильности Bitcoin

CME структурировала новые контракты для отслеживания индекса CME CF Bitcoin Volatility Index, который отражает ожидаемую волатильность на следующий месяц. Индекс измеряет ожидаемое движение цен, а не направление торговли, предлагая пользователям деривативов особый торговый подход. Таким образом, трейдеры могут занимать позиции на ожидаемую турбулентность, не предсказывая, вырастет или упадёт bitcoin.

DV Chain и Monarq Asset Management совершили первые блочные торговли в момент открытия торгов по контрактам. Их участие подтвердило раннее вовлечение институциональных игроков на этапе запуска продукта. Эти сделки стали первым практическим использованием экспозиции на основе волатильности на регулируемой платформе деривативов.

Новые контракты ориентированы на движение, а не на направление цены

Большинство криптодеривативов требуют от трейдеров прогнозирования направления цены через фьючерсы, бессрочные контракты или опционы. Однако данные фьючерсы на волатильность позволяют занимать позиции исключительно на основе ожидаемых колебаний цен за определённый период. Такая структура упрощает стратегии, основанные на волатильности, а не на убеждённости в направлении.

Теперь трейдеры могут реагировать на запланированные макроэкономические события, включая публикации данных об инфляции в США, открывая длинные или короткие позиции по волатильности. Эти контракты предоставляют прямой способ выражать взгляды на ожидаемое движение рынка в ходе подобных событий. В результате портфельные стратегии могут учитывать ожидания волатильности без сложных направленных позиций.

Институциональный спрос поддерживает рост криптодеривативов CME

Шилян Тан, генеральный директор Monarq, охарактеризовал запуск как шаг к расширению регулируемых инструментов волатильности для цифровых активов. Он заявил: «По мере того как bitcoin продолжает развиваться в качестве основного институционального класса активов, растёт спрос на инструменты управления рисками». Он добавил, что эти фьючерсы позволяют инвесторам выражать взгляды и хеджировать портфели в рамках прозрачной системы.

Monarq Asset Management работает как количественная инвестиционная компания в сфере цифровых активов, возглавляемая бывшими руководителями LedgerPrime, Tower Research и BlockTower Capital. DV Chain выступает поставщиком ликвидности и маркет-мейкером на рынках цифровых активов. Их участие отражает раннее институциональное использование новых контрактов.

CME расширила линейку криптодеривативов этими контрактами, дополнив продукты фьючерсов и опционов на Bitcoin и Ether. Платформа сообщила о торговле примерно 266 900 контрактами с начала года, что отражает рост на 38% по сравнению с прошлым годом. Средний ежедневный открытый интерес достиг около 274 500 контрактов, что означает рост на 18% за тот же период.

Материал CME Launches Bitcoin Volatility Futures as Firms Place First Trades впервые опубликован на CoinCentral.