สัปดาห์ข้างหน้า: ตลาดเผชิญความกังวลการขึ้นดอกเบี้ย, IPO ของ SpaceX และข้อมูลเงินเฟ้อสำคัญ

TLDR

• S&P 500 ร่วงลง 2.6% ในสัปดาห์ที่แล้ว และ Nasdaq ดิ่งลง 4.7% เนื่องจากตลาดคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย
• ข้อมูล CPI เดือนพฤษภาคมจะเปิดเผยในวันพุธ โดยคาดว่าอัตราเงินเฟ้อหลักจะอยู่ที่ 4.2% เมื่อเทียบรายปี
• SpaceX เตรียมเข้าตลาดหลักทรัพย์ในวันศุกร์ที่ราคา 135 ดอลลาร์ต่อหุ้น คิดเป็นมูลค่าบริษัท 1.78 ล้านล้านดอลลาร์
• Oracle และ Adobe ต่างรายงานผลประกอบการในสัปดาห์นี้ สะท้อนความต้องการโครงสร้างพื้นฐาน AI
• Bitcoin ปิดสัปดาห์ที่ราว 60,000 ดอลลาร์ ต่ำกว่าจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์มากกว่า 50%

นักลงทุนกำลังเข้าสู่สัปดาห์ที่เต็มไปด้วยกิจกรรม ทั้งข้อมูลเงินเฟ้อ IPO ครั้งประวัติศาสตร์ และผลประกอบการสำคัญ บรรยากาศในวอลล์สตรีทอยู่ในโหมดระมัดระวังหลังจากการขายทิ้งอย่างหนักในวันศุกร์

ตลาดได้รับผลกระทบในสัปดาห์ที่แล้ว

S&P 500 ปิดวันศุกร์ลดลง 2.6% ยุติสตรีคชนะติดต่อกัน 9 สัปดาห์ Nasdaq ร่วงลง 4.7% ตลอดสัปดาห์ ถือเป็นช่วงที่แย่ที่สุดในรอบหลายเดือน ส่วน Dow สูญเสีย 0.6%

การขายทิ้งถูกจุดชนวนจากรายงานการจ้างงานที่แข็งแกร่งกว่าที่คาด เศรษฐกิจสหรัฐฯ เพิ่มตำแหน่งงาน 172,000 ตำแหน่งในเดือนพฤษภาคม เกือบสองเท่าของการประมาณการที่ 88,000 ตำแหน่ง ส่งผลให้ตลาดคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อยหนึ่งครั้งก่อนสิ้นปี

Bitcoin ก็ได้รับผลกระทบเช่นกัน โดยปิดสัปดาห์ที่ราว 60,000 ดอลลาร์ ต่ำกว่าจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์เมื่อปีที่แล้วมากกว่า 50% ความกังวลเรื่องการขึ้นดอกเบี้ยกดดันตลาดคริปโตพร้อมกับตลาดหุ้น

ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนแตะระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 44.8 ในเดือนพฤษภาคม ชาวอเมริกันกังวลว่าสงครามกับอิหร่านจะผลักดันราคาให้สูงขึ้นและชะลอเศรษฐกิจ

ข้อมูลเงินเฟ้อจะกำหนดทิศทาง

เหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่สำคัญที่สุดในสัปดาห์นี้คือรายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือนพฤษภาคมในวันพุธ

CPI หลักเพิ่มขึ้น 3.8% เมื่อเทียบรายปีในเดือนเมษายน นักเศรษฐศาสตร์คาดว่าจะเร่งตัวขึ้นเป็น 4.2% ในเดือนพฤษภาคม สงครามกับอิหร่านได้ปิดช่องแคบฮอร์มุซเป็นส่วนใหญ่ ซึ่งปกติน้ำมัน 20% ของโลกไหลผ่านช่องแคบนี้ ราคาน้ำมันเชื้อเพลิงเพิ่มขึ้นมากกว่า 28% เมื่อเทียบรายปีในเดือนเมษายนแล้ว

CPI พื้นฐาน ซึ่งไม่รวมอาหารและพลังงาน คาดว่าจะอยู่ที่ 2.9% ในเดือนพฤษภาคม เพิ่มขึ้นจาก 2.8% ในเดือนเมษายน ซึ่งบ่งชี้ว่าเงินเฟ้อจากน้ำมันเริ่มซึมผ่านไปยังส่วนอื่นๆ ของเศรษฐกิจ

ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) จะตามมาในวันพฤหัสบดี โดยเพิ่มขึ้น 6% เมื่อเทียบรายปีในเดือนเมษายน สัญญาณว่าต้นทุนการผลิตที่สูงขึ้นยังคงทยอยส่งผ่านในระบบ

James Egelhof หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์สหรัฐฯ ของ BNP Paribas กล่าวว่า การผสมผสานระหว่างการเติบโตที่แข็งแกร่ง ตลาดแรงงานที่ตึงตัว และเงินเฟ้อที่ยืดหยุ่น หมายความว่า Fed น่าจะต้องปรับนโยบาย ตลาดกำลังจับตาสัญญาณใดๆ ที่บ่งชี้ว่าการขึ้นอัตราดอกเบี้ยกำลังจะมาถึง

IPO ของ SpaceX และผลประกอบการ Oracle เป็นจุดสนใจ

วันศุกร์คาดว่าจะเป็น IPO ที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ SpaceX วางแผนจดทะเบียนใน Nasdaq ที่ราคา 135 ดอลลาร์ต่อหุ้น คิดเป็นมูลค่าประมาณ 1.78 ล้านล้านดอลลาร์

การคาดการณ์ของบริษัทเองระบุว่าตลาดรวมที่สามารถเข้าถึงได้อยู่ที่ประมาณ 28.5 ล้านล้านดอลลาร์ โดยมากกว่า 90% ผูกติดกับธุรกิจ AI ซึ่งมุ่งเน้นที่ศูนย์ข้อมูลในอวกาศ นักวิเคราะห์จาก LPL Financial ได้เตือนว่าการพึ่งพาเทคโนโลยี AI ที่ยังไม่ได้รับการพิสูจน์อย่างหนักอาจทำให้นักลงทุนรายใหม่ต้องเผชิญกับความผันผวน

Nasdaq ได้ผ่อนคลายกฎการรวมดัชนีเมื่อเร็วๆ นี้ ซึ่งหมายความว่า SpaceX อาจถูกเพิ่มเข้าใน Nasdaq 100 ภายในไม่กี่สัปดาห์หลังจากจดทะเบียน ซึ่งจะบังคับให้ผู้จัดการกองทุนดัชนีต้องซื้อหุ้นโดยอัตโนมัติ

ในวันพุธ Oracle รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ของปีงบการเงิน หุ้นเพิ่มขึ้น 12% นับตั้งแต่ต้นปี นักวิเคราะห์คาดว่าความต้องการ AI จะช่วยให้รายได้จากคลาวด์เติบโตต่อเนื่อง Oracle เป็นหนึ่งในผู้ออกหนี้องค์กรรายใหญ่ที่สุดในภาคส่วนของตน โดยคาดว่า hyperscaler หลัก 5 รายจะออกพันธบัตรมูลค่า 175,000 ล้านดอลลาร์ในปี 2026

Adobe รายงานในวันพฤหัสบดี

The post The Week Ahead: Markets Face Rate Hike Fears, SpaceX IPO, and Key Inflation Data appeared first on CoinCentral.