หุ้น Oracle (ORCL) น่าซื้อก่อนประกาศผลประกอบการวันพุธนี้หรือไม่?

TLDR

• Oracle รายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปีงบประมาณ 2026 หลังตลาดปิดในวันพุธที่ 10 มิถุนายน
• BofA ปรับเป้าราคาขึ้นเป็น $240 จาก $200 โดยคงคำแนะนำ Buy
• นักวิเคราะห์ของ Citi Tyler Radke ปรับเป้าขึ้นเป็น $330 ซึ่งบ่งชี้ถึง upside ราว 56% จากระดับปัจจุบัน
• หุ้นปรับตัวขึ้นราว 48% ในช่วง 2 เดือนที่ผ่านมา แต่ย่อตัวลงราว 13% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา
• ฉันทามติของ Wall Street อยู่ที่ Strong Buy โดยมี 28 Buy และ 5 Hold พร้อมเป้าราคาเฉลี่ยที่ $268.44

Oracle ซื้อขายอยู่ที่ราว $211.82 ก่อนรายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปีงบประมาณ 2026 ซึ่งจะเปิดเผยหลังตลาดปิดในวันพุธที่ 10 มิถุนายน

Oracle Corporation, ORCL

หุ้นปรับตัวขึ้นราว 48% ในช่วง 2 เดือนที่ผ่านมา แต่ลดลงราว 13% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา สะท้อนถึงความผันผวนของตลาดในวงกว้างก่อนการประกาศผลประกอบการ

BofA Securities ปรับเป้าราคา Oracle ขึ้นเป็น $240 จาก $200 เมื่อวันจันทร์ โดยยังคงคำแนะนำ Buy บริษัทระบุว่าการปรับตัวขึ้นนับตั้งแต่ผลประกอบการ Q3 ส่วนใหญ่เกิดจากความแข็งแกร่งของกลุ่มซอฟต์แวร์โดยรวมและความกังวลด้านเงินทุนที่คลี่คลายลง หลังจากการระดมทุนผ่านหนี้และหุ้นรวมกันราว $50 พันล้านเมื่อเร็วๆ นี้

เป้าหมายใหม่ของ BofA อิงตามอัตราส่วน 26.5 เท่าของประมาณการกำไรปีปฏิทิน 2027 เพิ่มขึ้นจากอัตราส่วน 22 เท่าที่ใช้ก่อนหน้า

สิ่งที่นักวิเคราะห์จับตามอง

นักวิเคราะห์ของ Citi Tyler Radke มีมุมมองเชิงบวกมากกว่า เขาปรับเป้าราคาขึ้นเป็น $330 จาก $320 ซึ่งบ่งชี้ถึง upside ราว 56% จากระดับปัจจุบัน และคงคำแนะนำ Buy

Radke คาดว่า Oracle จะรายงานรายได้และความสามารถในการทำกำไรในระดับบนของกรอบคำแนะนำ เขายังมองว่าการเติบโตของ IaaS ยังคงเป็นไปตามแผน โดยผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของ OCI ช่วยชดเชยผลของ SaaS ที่อ่อนแอกว่า

สำหรับไตรมาสนี้ Radke คาดการณ์ว่า net new remaining performance obligations (NNRPO) จะเข้าใกล้ $600 พันล้าน โดยได้รับการสนับสนุนจากความต้องการที่แข็งแกร่งในวงกว้างในด้านโครงสร้างพื้นฐานคลาวด์

มองไปข้างหน้าสู่ไตรมาส Q1 ของปีงบประมาณ เขาคาดว่าคำแนะนำด้านคลาวด์จะบ่งชี้การเติบโตราว 60% โดยรายจ่ายฝ่ายทุนอาจเกิน $80 พันล้านในปีงบประมาณ 2027

Evercore ISI คาดการณ์รายได้ Q4 ที่ $19.0 พันล้าน เพิ่มขึ้น 19.5% เมื่อเทียบปีต่อปี และ EPS ที่ $1.95 — ต่ำกว่าฉันทามติที่ $1.96 เล็กน้อย

เป้าหมายมากขึ้น ความมั่นใจมากขึ้น

TD Cowen มีเป้าราคาที่ $300 Oppenheimer อยู่ที่ $275 Evercore ISI อยู่ที่ $245 Barclays มีคำแนะนำ Overweight พร้อมเป้าราคา $240

Guggenheim เป็นสำนักที่มีมุมมองเชิงบวกที่สุดในกลุ่ม โดยคงคำแนะนำ Buy พร้อมเป้าราคา $400 อ้างอิงถึงการระดมทุนล่าสุดของ Oracle และรอบการระดมทุนขนาดใหญ่ของ OpenAI เป็นสัญญาณบวก

Oracle ซื้อขายอยู่ที่อัตราส่วน P/E ที่ 38 ข้อมูล InvestingPro ของ BofA ประเมินสุขภาพทางการเงินโดยรวมของบริษัทว่า "GOOD" ที่ 2.56 แม้จะระบุว่าหุ้นอาจมีมูลค่าสูงเกินจริงเมื่อเทียบกับประมาณการ Fair Value

เป้าราคาเฉลี่ยของ Street อยู่ที่ $268.44 ซึ่งมี upside ราว 27% จากระดับปัจจุบัน ฉันทามติของนักวิเคราะห์ อิงจาก 28 Buy และ 5 Hold ให้คำแนะนำ ORCL เป็น Strong Buy

Oracle รายงานการปรับตัวขึ้นของหุ้น 30% นับตั้งแต่ผลประกอบการไตรมาส Q3 ปีงบประมาณ 2026 และ 45% นับตั้งแต่ BofA กลับมาติดตามหุ้นในเดือนมีนาคม

The post Is Oracle (ORCL) Stock a Buy Ahead of Earnings Wednesday? appeared first on CoinCentral.