หุ้น CoreWeave (CRWV) พุ่งขึ้น 8% หลังชัยชนะด้านคลาวด์ AI ช่วยลดความกังวลเรื่องการแข่งขันกับ Meta

สรุปย่อ;

• หุ้น CoreWeave ดีดตัวขึ้นเกือบ 8% เนื่องจากนักลงทุนมุ่งเน้นไปที่ความสำเร็จใหม่ด้านโครงสร้างพื้นฐาน AI แทนที่จะกังวลเรื่องการแข่งขันกับ Meta
•  กำลังการผลิตศูนย์ข้อมูลที่ขยายตัวของ Galaxy Digital และความสำเร็จทางวิศวกรรมของ CoreWeave ช่วยเสริมความเชื่อมั่นในความต้องการ AI ระยะยาว
• นักวิเคราะห์ยังคงมุมมองเชิงบวก โดยอ้างถึงยอดคำสั่งซื้อคงค้างที่เพิ่มขึ้นและความต้องการ GPU ระดับไฮเปอร์สเกลที่มั่นคง แม้มีความไม่แน่นอนในตลาดเมื่อเร็วๆ นี้
• นักลงทุนยังคงระมัดระวัง เนื่องจากความทะเยอทะยานด้านคลาวด์ของ Meta และต้นทุนโครงสร้างพื้นฐานที่เพิ่มขึ้นอาจกดดันการเติบโตและผลกำไรในอนาคต

หุ้น CoreWeave (NASDAQ: CRWV) พุ่งขึ้นเกือบ 8% ในวันพุธ ฟื้นตัวจากการสูญเสียล่าสุด เมื่อนักลงทุนเปลี่ยนความสนใจจากความกังวลด้านการแข่งขันรอบๆ Meta Platforms ไปสู่บทบาทที่ขยายตัวของบริษัทในตลาดโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์ หุ้นปิดที่ 90.00 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 7.75% หลังจากแตะระดับสูงสุดระหว่างวันที่ 90.15 ดอลลาร์ ซึ่งส่งสัญญาณถึงความเชื่อมั่นที่กลับมาอีกครั้งในผู้ให้บริการคลาวด์ AI ที่เติบโตเร็วที่สุดรายหนึ่ง

การดีดตัวขึ้นเกิดขึ้นหลังจากการขายทิ้งเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งได้รับแรงหนุนจากรายงานที่ว่า Meta อาจขยายธุรกิจโครงสร้างพื้นฐาน AI ผ่านโครงการคอมพิวติ้งบนคลาวด์เฉพาะทาง แม้ว่าข่าวนี้จะสร้างความกลัวเกี่ยวกับการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นในตอนแรก แต่ดูเหมือนว่านักลงทุนจะมุ่งเน้นมากขึ้นไปที่ฐานลูกค้าที่เติบโตของ CoreWeave กำลังการผลิตคอมพิวติ้งที่ขยายตัว และการดำเนินงานอย่างต่อเนื่องในโครงการ AI ขนาดใหญ่

การขยายศูนย์ข้อมูลสนับสนุนการเติบโต

ปัจจัยสำคัญเบื้องหลังการพุ่งขึ้นในวันพุธคือการพัฒนาโครงสร้างพื้นฐานใหม่ที่เกี่ยวข้องกับแคมปัส Helios ของ Galaxy Digital ในรัฐเท็กซัสตะวันตก

Galaxy Digital ประกาศเสร็จสิ้นเฟสแรกของสิ่งอำนวยความสะดวก โดยนำกำลังไฟฟ้ารวม 200 เมกะวัตต์เข้าสู่ระบบ จากจำนวนดังกล่าว กำลังการผลิตไอทีที่สำคัญ 133 เมกะวัตต์ได้ถูกเช่าให้กับ CoreWeave ภายใต้ข้อตกลงระยะเวลา 15 ปีแล้ว ซึ่งมอบทรัพยากรคอมพิวติ้ง AI ระยะยาวที่สำคัญให้กับบริษัท

หุ้นสามัญคลาส A ของ CoreWeave, Inc., CRWV

ประกาศดังกล่าวตอกย้ำความคาดหวังของนักลงทุนที่ว่าความต้องการโครงสร้างพื้นฐาน GPU ประสิทธิภาพสูงยังคงสูงกว่าอุปทานที่มีอยู่

Mike Novogratz ซีอีโอของ Galaxy Digital อธิบายว่าความต้องการคอมพิวติ้ง AI เป็นการเปลี่ยนแปลงอุตสาหกรรมที่ยั่งยืนมากกว่าแนวโน้มชั่วคราว โดยเน้นย้ำถึงความจำเป็นที่เพิ่มขึ้นสำหรับศูนย์ข้อมูลที่ใช้พลังงานสูงซึ่งสามารถรองรับเวิร์กโหลดปัญญาประดิษฐ์รุ่นถัดไปได้

การขยายตัวนี้ช่วยเสริมตำแหน่งของ CoreWeave ภายในตลาด “neocloud” ที่เติบโตอย่างรวดเร็ว ซึ่งผู้ให้บริการเฉพาะทางให้เช่าโครงสร้างพื้นฐานคอมพิวติ้งที่ขับเคลื่อนด้วย GPU แก่องค์กรที่สร้างและปรับใช้โมเดล AI

ความสำเร็จทางวิศวกรรม AI สร้างความประทับใจ

CoreWeave ยังได้รับแรงหนุนจากความสำเร็จทางเทคโนโลยีที่น่าสังเกตซึ่งเกี่ยวข้องกับบริษัทซอฟต์แวร์วิศวกรรม nTop

ทั้งสองบริษัทประกาศว่าพวกเขาสำเร็จลุล่วงเวิร์กโหลดการจำลอง Large-Eddy จำนวน 10,000 รายการในเวลาเพียง 32 ชั่วโมงโดยใช้โครงสร้างพื้นฐาน AI ของ CoreWeave โครงการนี้บรรลุเป้าหมายประสิทธิภาพที่กำหนดภายใต้โครงการ CFD Vision 2030 ของ NASA ก่อนกำหนดหลายปี

ตามข้อมูลของ nTop โครงการนี้ประมวลผลการจำลองประมาณ 12,000 รายการโดยใช้ GPU ของ Nvidia จำนวน 280 ตัว ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความสามารถในการขยายตัวของแพลตฟอร์มคลาวด์ของ CoreWeave สำหรับแอปพลิเคชันทางวิทยาศาสตร์และวิศวกรรมที่มีความต้องการสูง

ความสำเร็จนี้เน้นย้ำว่าโครงสร้างพื้นฐาน AI กำลังถูกนำไปใช้นอกเหนือจากการพัฒนาแชทบอทมากขึ้น โดยสนับสนุนการผลิตขั้นสูง วิศวกรรมอวกาศ และการจำลองอุตสาหกรรมที่ซับซ้อนซึ่งต้องการพลังคอมพิวติ้งมหาศาล

นักวิเคราะห์ยังคงมุมมองเชิงบวก

นักวิเคราะห์วอลล์สตรีทส่วนใหญ่ยังคงท่าทีในแง่ดี แม้มีความกังวลเกี่ยวกับการที่ Meta อาจเข้าสู่บริการคลาวด์ AI

Wolfe Research ยืนยันเรตติ้ง Outperform ในขณะที่คงเป้าหมายราคาหุ้น CoreWeave ไว้ที่ 150 ดอลลาร์ บริษัทคาดว่ายอดคำสั่งซื้อคงค้างในไตรมาสที่สองจะอยู่ที่ระหว่าง 110 พันล้านดอลลาร์ถึง 115 พันล้านดอลลาร์ โดยมีคาดการณ์ว่าจะเกิน 135 พันล้านดอลลาร์ก่อนสิ้นปี 2026

ยอดคำสั่งซื้อคงค้างยังคงเป็นหนึ่งในเมตริกที่ได้รับการจับตามองอย่างใกล้ชิดที่สุดของบริษัท เนื่องจากสะท้อนถึงรายได้ตามสัญญาในอนาคตที่ยังไม่ได้รับการรับรู้ ยอดคำสั่งซื้อคงค้างที่เพิ่มขึ้นทำให้นักลงทุนมีความมั่นใจมากขึ้นว่าการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานจำนวนมากของ CoreWeave จะแปลงเป็นยอดขายระยะยาว

ในขณะเดียวกัน John McPeake และ Tanu Chauhan นักวิเคราะห์จาก Rosenblatt โต้แย้งว่าการขายทิ้งเมื่อเร็วๆ นี้สร้างโอกาสในการซื้อที่น่าสนใจ

งานวิจัยของพวกเขาชี้ให้เห็นว่าไม่มีการชะลอตัวที่มีความหมายในกิจกรรมการซื้อ GPU ระดับไฮเปอร์สเกล ซึ่งบ่งชี้ว่าความต้องการจากลูกค้า AI รายใหญ่ยังคงแข็งแกร่งแม้จะมีการเก็งกำไรในตลาด พวกเขายังแสดงความสงสัยว่า Meta จะสามารถขายต่อความสามารถในการคอมพิวติ้งที่ทำสัญญากับ CoreWeave ไว้จนถึงปี 2032 ในเชิงพาณิชย์ได้

บทความ CoreWeave (CRWV) Stock; Climbs 8% After AI Cloud Wins Offset Meta Competition Concerns ปรากฏครั้งแรกบน CoinCentral