加密貨幣ETP在伊朗戰爭市場恐慌中仍吸引6.19億美元資金流入

關鍵要點

• 加密貨幣ETP在地緣政治壓力期間錄得6.19億美元資金流入。
• Bitcoin基金在加密貨幣產品中吸引了最多資金。
• 投資者情緒在週末因油價飆升而轉弱。

儘管地緣政治緊張局勢加劇,加密貨幣投資產品上週仍吸引了新資金。CoinShares週一報告稱,加密貨幣交易所交易產品錄得6.19億美元淨流入。這些收益是在市場對與美國-以色列與伊朗衝突相關的能源供應擔憂做出反應時出現的。

CoinShares數據顯示,在波動的宏觀環境下,投資者仍將資金配置到加密貨幣投資產品中。這一轉變反映了對受監管加密貨幣敞口的持續需求。因此,即使更廣泛的風險市場陷入困境,加密貨幣ETP仍維持正向資金流。

Bitcoin引領每週加密貨幣ETP資金流

CoinShares記錄顯示,Bitcoin投資產品在此期間吸收了5.21億美元淨流入。Ether產品緊隨其後,新增配置約8,600萬美元。Solana基金增加了約1,500萬美元,投資者對大型山寨幣保持興趣。

截至週五按資產劃分的每週加密貨幣ETP資金流。來源:CoinShares

XRP是本週唯一錄得顯著贖回的主要加密資產。CoinShares數據顯示,與XRP相關的產品贖回超過3,000萬美元。這與前一時期形成對比,當時XRP基金流入約200萬美元。

隨著投資者對宏觀新聞做出反應,市場行為在週後期發生了變化。CoinShares研究主管James Butterfill表示,在薪資數據疲軟後,油價上漲影響了市場情緒。Butterfill指出,能源價格上漲抵消了對通膨降低的預期。

在與伊朗衝突相關的供應風險報告後,石油市場走強。這一轉變影響了更廣泛的金融市場,並增加了風險資產的不確定性。因此,儘管本週以正值結束,加密貨幣基金仍經歷了不均衡的每日資金流。

年初至今加密貨幣ETP資金流轉為正值

CoinShares數據顯示,Bitcoin交易所交易產品回到了年初至今的正值區域。該資產錄得1.17億美元累計流入,此前顯示4.08億美元流出。這一轉變是近幾週穩定需求的結果。

儘管最近有資金流入,Ether投資產品仍處於負值區域。CoinShares數據顯示,該資產今年仍持有約3.4億美元的累計流出。Solana產品保持穩固正值,年初至今流入約1.7億美元。

儘管本週有贖回,XRP產品也保持了正向累計資金流。CoinShares記錄顯示,該資產年初至今仍持有1.23億美元流入。不同資產之間的差異反映了投資者對不同加密貨幣網絡的不同情緒。

資產總額在此期間也有所恢復。CoinShares數據顯示,加密貨幣交易所交易產品的管理資產總額達到1,354億美元。這一反彈發生在數位資產市場經歷數週波動之後。

每週資金流模式仍顯示出投資者行為的脆弱性。CoinShares記錄顯示,僅在週四和週五就錄得8.29億美元的合併流出。這一轉變表明,週末的地緣政治頭條削弱了風險偏好。

地緣政治風險塑造加密貨幣情緒

CryptoQuant數據顯示,同期投資者情緒急劇惡化。加密貨幣恐懼與貪婪指數降低到8,顯示整個市場的極度恐懼。該讀數反映了對地緣政治升級和能源價格壓力的普遍擔憂。

CryptoQuant研究人員指出,地緣政治不確定性往往對波動性資產影響更大。因此,Bitcoin對宏觀衝擊的反應不同於傳統避險資產。數據顯示,在全球危機期間,投資者仍將加密貨幣視為高風險配置。

CoinShares分析師也將數位資產的宏觀環境描述為複雜。Butterfill表示,地緣政治不確定性可能從多個方向影響加密貨幣市場。他解釋說,油價上漲和通膨預期使投資者定位變得複雜。

能源價格波動通常會影響整個金融市場的流動性狀況。當油價快速上漲時,投資者通常會降低對波動性資產的敞口。這種行為部分解釋了加密貨幣交易所交易產品在週末出現的流出。

前五週展示了類似的投資者謹慎態度。CoinShares記錄顯示,在較早時期約有40億美元流出加密貨幣基金。因此,最近的流入標誌著長期流出後的短期轉變。

CoinShares分析師預計,隨著地緣政治風險仍未解決,加密貨幣市場將在短期內整合。CryptoQuant研究人員也警告說,在宏觀環境仍不確定的情況下,波動性可能會持續加劇。下一個主要催化劑可能來自能源價格變化或影響全球風險偏好的宏觀經濟數據發布。

《加密貨幣ETP儘管面臨伊朗戰爭市場恐慌仍吸引6.19億美元流入》一文首次出現在The Coin Republic。