Grove запускає Basin для миттєвого погашення стейблкоїнів токенізованих фондів BlackRock та Janus Henderson

Grove запустила ліквідний інструмент під назвою Basin, який пропонує інвесторам щоденні виплати стейблкоїнів на суму до 1 мільярда доларів. 

Головна перевага Basin полягає в тому, що інвестори тепер можуть погасити свої токенізовані активи реального світу та отримати монети від Basin негайно, а не чекати два-три робочі дні, які потрібні офчейн-платформі для завершення транзакції. 

Що таке «розрахунковий розрив» у токенізованих фінансах?

Токенізовані активи реального світу (RWA), як-от казначейські фонди, мають працювати на сучасних технологіях. Теоретично вони торгуються в блокчейнах і обіцяють швидкість. 

Проблема полягала в тому, що коли інституційний інвестор хотів вийти з токенізованого фонду, наприклад BlackRock's BUIDL, процес усе одно мав спиратися на традиційні фінансові методи, які часто вимагають від двох до трьох робочих днів для розрахунку. У криптосвіті, який працює 24/7, ця затримка створює неефективність і ризики.

Сектор токенізованих казначейських облігацій США зріс більш ніж на 130% за минулий рік і наразі перевищує $15,20 мільярда. Серед основних гравців — Circle's USYC ($2,91 млрд), BlackRock's BUIDL ($2,58 млрд) та Franklin Templeton's BENJI ($2,05 млрд). Однак зростання обмежується розрахунковим розривом між ончейн-активами та офчейн-термінами виведення коштів.

Grove Labs, дочірня компанія Steakhouse Financial, запустила Basin — програмований кредитний інструмент — як рішення цієї проблеми. Тепер, коли відповідний інвестор погашає частки, Basin одразу видає йому стейблкоїни. Після цього Grove чекає завершення традиційного розрахунку та отримує відшкодування через кілька днів.

Як Basin впливає на BlackRock і Janus Henderson?

Ця нова ліквідність вже безпосередньо вплинула на USD Institutional Digital Liquidity Fund від BlackRock (BUIDL, $2,58 млрд) та Janus Henderson Anemoy Treasury Fund (JTRSY, $1,24 млрд).

Раніше продаж цих токенів означав очікування, поки адміністратор фонду обробить запит, але тепер завдяки партнерам, як-от Securitize (для BlackRock) та Centrifuge (для Janus Henderson), інвестори натискають «погасити» і миттєво отримують стейблкоїни. 

Anchorage Digital, Galaxy Digital та FalconX уклали угоди як інституційні партнери доступу, щоб підключити своїх клієнтів безпосередньо до мережі ліквідності Basin.

Глобальний керівник відділу цифрових активів BlackRock Роббі Мітчнік заявив, що усунення цього «розрахункового тертя» є необхідним, щоб зробити фонди придатними для використання інституціями. Нік Черні з Janus Henderson назвав цей крок «абсолютно необхідним компонентом» для реалізації повних переваг блокчейну.

Cryptopolitan нещодавно повідомив, що BlackRock подав до SEC заявку на запуск двох нових токенізованих фондів: токенізованої версії існуючого BlackRock Select Treasury Based Liquidity Fund (BSTBL) та нового інструменту під назвою BlackRock Daily Reinvestment Stablecoin Reserve Vehicle (BRSRV).

Найрозумніші криптоуми вже читають наш newsletter. Хочете приєднатися? Долучайтеся.